Наредба № 2 от 17 септември 2003 г. за проспектите при публично предлагане на ценни книжа и за разкриването на информация от публичните дружества и другите емитенти на ценни книжа

Проспектът съдържа цялата информация, която съобразно конкретните особености на емитента и на публично предлаганите ценни книжа е необходима на инвеститорите за точна оценка на икономическото и финансовото състояние на емитента и на правата, свързани с ценните книжа. Тази информация трябва да бъде представена по лесен за анализиране и достъпен за инвеститорите начин.

В случай че някое изискване към съдържанието на проспекта се окаже неприложимо към дейността на конкретен емитент, към неговия правен статут или към предлаганите ценни книжа, в проспекта се представя съответна информация, когато такава е налице, или се посочва, че съответното изискване е неприложимо.

В производството по потвърждаване на проспекта комисията може да поиска разкриването на допълнителна информация, както и промяна в реда на представяне на информацията и в графичното оформление, ако прецени, че е необходимо за постигане на целите по чл. 2.

Съобщението за първично публично предлагане по чл. 93, ал. 1 ЗППЦК съдържа най-малко следните данни:

1. 1. наименование на емитента;
2. 2. данни за предлаганите ценни книжа: а) вид, брой и номинална стойност на ценните книжа; б) емисионна стойност на ценните книжа, включително фиксирана продажна цена на ценните книжа при поемане; в) размер на емисията ценни книжа;
3. 3. начален и краен срок, условия и ред за извършване на подписката или на продажбата на ценни книжа при поемане;
4. 4. място, време и начин за запознаване с проспекта;
5. 5. номер и дата на издаденото от комисията потвърждение на проспекта, а извън случаите на изрично потвърждаване на проспекта—номер и дата на заявлението, с което се иска потвърждаване на проспекта, и посочване, че проспектът се счита потвърден по реда на чл. 91, ал. 2 ЗППЦК;
6. 6. наименование, седалище, адрес на управление, телефон (телефакс), електронен адрес (e-mail), както и седалищата и адресите на клоновете, ако има такива, на инвестиционния посредник, упълномощен да предложи ценните книжа за записване, съответно на инвестиционния пос-редник—поемател на емисията ценни книжа;
7. 7. условия за извършване на вноските срещу записаните ценни книжа, включително наименование, седалище и адрес на управление на банката по чл. 89 ЗППЦК, в която е открита специалната сметка за внасяне на сумите, седалище и адрес на нейните клонове и номер на сметката.

Комисията се произнася по заявлението за потвърждаване на проспект по реда на чл.91 и 92 ЗППЦК.

Към заявлението за потвърждаване на проспект за публично предлагане на ценни книжа по чл. 79а ЗППЦК се прилагат документите по чл. 16, ал. 1, както и удостоверение от Централния депозитар за регистрация на емисиите ценни книжа, издадени през съответната календарна година.

Ако в публичното предлагане участват и други лица, извън посочените в чл. 20, ал. 1, т. 2, те трябва да информират инвеститорите относно местата и начините за запознаване с проспекта и да им предоставят адрес и телефон на лице, от което може да бъде потърсена допълнителна информация.

На първата страница на договора за записване или покупка на ценни книжа при първично публично предлагане, съответно на лицевата страна на поръчките за покупка на ценни книжа, които се търгуват на регулиран пазар, се посочва по ясен начин:

1. 1. че записване на ценни книжа или сделка с ценни книжа не се извършват и не са допустими плащания във връзка с това, преди комисията да е потвърдила проспекта за публично предлагане на ценни книжа, както и не по-рано от 7 дни след публикуването на съобщението за първично публично предлагане на ценни книжа по чл. 10, съответно преди регулираният пазар да допусне ценните книжа за търговия;
2. 2. че в интерес на инвеститорите е да придобиват ценни книжа, след като се запознаят с потвърдения от комисията проспект, и че могат да получат проспекта от лицата по чл. 20, ал. 1, т. 2.

В случай че първичното публично предлагане на ценни книжа приключи неуспешно, емитентът, съответно емисията ценни книжа, се отписва от регистъра по чл. 30, ал. 1, т. 3 ЗКФН по инициатива на комисията.

Лицата по чл. 24, ал. 1 уведомяват заместник-председателя, ако съдът откаже да впише в търговския регистър учредяването на дружеството, съответно увеличаването на неговия капитал, в 7-дневен срок от постановяване на съдебното решение. В този случай еми-тентът, съответно емисията ценни книжа, се отписва от регистъра по чл. 30, ал. 1, т. 3 ЗКФН по инициатива на комисията.

Емитентът е длъжен последващо да разкрива информация, като: 1. представя на заместник-председателя и на регулирания пазар, на който се търгуват неговите ценни книжа, периодични отчети; и 2. уведомява заместник-председателя и регулирания пазар, на който се търгуват неговите ценни книжа, за важната информация, влияеща върху цената на ценните книжа, и за настъпването на други обстоятелства, подлежащи на вписване във водения от комисията регистър съгласно наредбата по чл. 30, ал. 2 ЗКФН, както и за настъпили промени в тези обстоятелства.

Ако ценните книжа на емитента се търгуват на регулиран пазар в страната и в чужбина, информацията по този раздел се представя едновременно на всички места.

Тримесечният отчет съдържа най-малко:

1. 1. счетоводен баланс, отчет за приходите и разходите, отчет за собствения капитал, отчет за паричните потоци и приложения за изтеклото тримесечие заедно със сравнителна информация за същия период на предходната финансова година;
2. 2. представяне на важната информация, влияеща върху цената на ценните книжа, по чл. 28 относно обстоятелства, настъпили през изтеклото тримесечие.

Инвестиционните дружества представят на заместник-председателя, както и на регулирания пазар, на който се търгуват ценните им книжа:

1. 1. годишен отчет по чл. 35 в срок 90 дни от завършването на финансовата година;
2. 2. тримесечни отчети по чл. 36 в срок 30 дни от края на всяко тримесечие;
3. 3. уведомления относно важната информация, влияеща върху цената на ценните книжа, по чл. 28.

Тримесечният отчет на инвестиционното дружество има съдържанието по чл. 33.

Емитентите на общински облигации представят на заместник-председателя, както и на регулирания пазар, на който се търгуват ценните им книжа:

1. 1. годишен отчет по чл.39, ал. 1 в срок 90 дни от завършването на финансовата година;
2. 2. тримесечни отчети по чл. 39, ал. 2 в срок 30 дни от края на всяко тримесечие;
3. 3. уведомления относно важната информация, влияеща върху цената на ценните книжа, по чл. 28.

Дружествата със специална инвестиционна цел представят на заместник-председателя, както и на регулирания пазар, на който се търгуват ценните им книжа:

1. 1. годишен отчет по чл. 41, ал. 1 в срок 90 дни от завършването на финансовата година;
2. 2. тримесечни отчети по чл. 41, ал. 2 в срок 30 дни от края на всяко тримесечие;
3. 3. уведомления относно важната информация, влияеща върху цената на ценните книжа, по чл. 28.

По смисъла на наредбата:

1. 1. „Емитент" е лицето, което издава или е издало ценни книжа чрез първично публично предлагане или чиито ценни книжа са приети за търговия на регулиран пазар, включително публично дружество, дружество в процес на учредяване и община.
2. 2. „Проспект" е документ, потвърден изрично или мълчаливо от комисията, с цел първоначално разкриване на съществена информация относно емитента и емисията ценни книжа при първично или вторично публично предлагане.
3. 3. „Потвърждаване на проспект" е: а)пряко потвърждаване на проспект за първично публично предлагане на ценни книжа от комисията по реда на глава шеста, раздел трети от ЗППЦК; б) непряко потвърждаване на проспект като предпоставка за вземане на решение от комисията по чл. 101 ЗППЦК за вписване на емисия ценни книжа във водения от нея регистър с цел търговия на регулираните пазари на ценни книжа.
4. 4. „Същественост" по отношение на обстоятелство (информация, промяна и др.) е налице, когато: a) обстоятелството води или може основателно да се предположи, че ще доведе до благоприятна или неблагоприятна промяна в размер на 5 или повече на сто (или друг минимален праг, предвиден в наредбата) от приходите или печалбата на емитента, от друг финансов показател, както и от пазарната цена на издадените от емитента ценни книжа; и/или б) обстоятелството е вероятно да повлияе на инвеститорите при вземането на инвестиционно решение или при упражняване правото на глас по ценните книжа.
5. 5. „Предложител на ценни книжа" е лице, което предлага или иска да предложи публично ценни книжа, на които то не е емитент.
6. 6. „Дялови ценни книжа" са: а) обикновените и привилегированите акции; б) прехвърлими ценни книжа, които дават право на придобиване на акции (варанти, опции) посредством конвертиране или упражняване на правата по тях, при условие че тези ценни книжа са издадени от емитента на подлежащите на придобиване акции или от лице, принадлежащо към икономическата група на емитента на акциите.
7. 7. „Икономическа група" се състои от дружество майка и неговите дъщерни дружества.
8. 8. „Разводняване на капитала (на стойността на акции)" е намаляването на печалбата на обикновена акция и на балансовата й стойност в резултат на конвертиране в акции на издадени облигации и варанти или упражняване на издадени опции, както и в резултат на емитиране на обикновени акции на цена, по-ниска от балансовата стойност на акция.

Счетоводните термини, използвани в наредбата, за които липсват специални определения, следва да се разбират в смисъла, който им е придаден в приетите от Борда по международни счетоводни стандарти и утвърдени от Министерския съвет международни счетоводни стандарти.

Заварените производства по потвърждаване на проспекти продължават по Наредбата за проспектите при публично предлагане на ценни книжа и за разкриване на информация от публичните дружества и другите емитенти на ценни книжа, приета с Постановление № 119 на Министерския съвет от 3 юли 2000 г. (обн., ДВ, бр. 56 от 2000 г.; изм., бр. 93 от 2001 г.).

Разпоредбите на чл. 33, 36 и чл. 39, ал. 2 влизат в сила от 1 януари 2004 г.

Наредбата се издава на основание § 16, ал. 1 от преходните и заключителните разпоредби във връзка с чл. 82, ал. 1, т. 6, чл. 88, ал. 2, т. 2, чл. 90, т. 4, чл. 93, ал. 1 и 8, чл. 94, ал. 2, т. 6, чл. 95, ал. 2, чл. 98, ал. 1, т. 6, чл. 100, ал. 1 и 2, чл. 112а, ал. 1, т. 8, чл. 114а, ал. 1, чл. 120, чл. 187, ал. 1, т. 4, чл. 191 ЗППЦК и чл. 12, ал. 1, т. 9, чл. 25, ал. 1, т. 3 и ал. 2, т. 5 и 6 от Закона за дружествата със специална инвестиционна цел и е приета с решение № 02-Н от 17.IX.2003 г. на Комисията за финансов надзор.

Наредбата влиза в сила от 1 декември 2003 г.

Комисията дава указания по прилагането на наредбата.

към чл. 3, ал. 3 Основна структура на проспекта (като един документ) 1.Резюме — кратко представяне на основните характеристики и рискове, свързани с дейността на емитента и предлаганите ценни книжа, без да бъде използвана специализирана терминология. 2.Данни за членовете на управителните и на контролните органи, прокуристи, консултанти, одитори. Отговорност за изготвяне на проспекта. 3.Основна информация: 3.1. Систематизирана финансова информация. 3.2. Капитализация и задлъжнялост. 3.3. Причини за публичното предлагане и начин на използване на постъпленията от него. 3.4. Рискови фактори. 4. Информация за емитента: 4.1. Историческа справка и развитие. 4.2. Преглед на направените инвестиции. 4.3. Преглед на дейността. 4.4. Организационна структура. 4.5. Имущество, производствени единици, оборудване. 5. Резултати от дейността, финансово състояние и перспективи: 5.1. Резултати от дейността. 5.2. Ликвидност и капиталови ресурси. 5.3. Данни за развойната дейност. 5.4. Основни тенденции. 5.5. Прогнозна финансова информация. 6. Членове на управителните и на контролните органи на емитента, висш ръководен състав и служители: 6.1. Информация за членовете на управителните и на контролните органи, висшия ръководен състав и служителите на емитента. 6.2. Информация за дейността на управителните и на контролните органи. 7. Акционери със значително участие и сделки със свързани (заинтересувани) лица: 7.1.Данни за акционерите, притежаващи над 5 на сто от акциите с право глас. 7.2.Данни за лицето/лицата, които упражняват контрол върху емитента. 7.3. Данни за сделките със свързани лица. 8. финансова информация: 8.1.Годишните финансови отчети на емитента за последните 3 години. 8.2.Отчет/и за управлението по чл. 33, ал. 1 от Закона за счетоводството. 8.3.Одиторски доклади за всеки от периодите, за които се изискват одитирани финансови отчети. 8.4.Междинни финансови отчети за текущата финансова година. 9. Информация за ценните книжа—предмет на публично предлагане. 10. Информация за публичното предлагане: 10.1.Данни за публичното предлагане. 10.2.Условия и срок на публичното предлагане. 10.3.План за разпределение на ценните книжа. 10.4.Цена, на която ще се предлагат ценните книжа. 10.5.Приемане за търговия на регулиран пазар. 10.6. Притежатели на ценни книжа — продавачи при публичното предлагане. 10.7.Разходи по публичното предлагане. 10.8.Разводняване на стойността на акциите. 11. Допълнителна информация.

към чл. 3, ал. 3, т. 1 Съдържание на регистрационния документ А. Заглавна страница, включваща следната информация: 1.Наименование на емитента. 2.Наименование на документа. 3.Дата на документа. 4.Изявление, че регистрационният документ съдържа цялата информация за емитента на ценните книжа, необходима за вземане на инвестиционно решение, включително основните рискове, свързани с емитента и неговата дейност, и че е в интерес на инвеститорите да се запознаят с регистрационния документ и с документа за предлаганите ценни книжа, преди да вземат решение да инвестират. 5.Изявление с удебелен шрифт, че Комисията за финансов надзор е потвърдила регистрационния документ, но не носи отговорност за верността на представената в него информация. 6.Посочване на лицата, които носят отговорност за вреди, причинени от неверни, заблуждаващи или непълни данни в регистрационния документ, съответно за част от информацията в него. Б. Гръб на заглавната страница:

1. 1. Подробно съдържание на регистрационния документ.
2. 2. Информация за мястото, времето и начина, по който инвеститорите могат да получат регистрационния документ, включително адрес, телефон, работно време и лице за контакти на емитента (предложителя на ценните книжа).
3. 3. Информация, че инвестирането в ценни книжа е свързано с рискове и посочване на страниците в регистрационния документ, където са представени рисковите фактори, специфични за дейността на емитента. 1. Данни за членовете на управителните и на контролните органи, прокуристите, консултантите и одиторите на емитента. Отговорност за изготвяне на регистрационния документ 1.1.Име и функции на членовете на управителния и на контролния орган и прокуристите, ако има такива. 1.2.Име, съответно наименование, седалище и адрес на управление на основните банки, инвестиционни посредници и правни консултанти, с които емитентът има трайни отношения, както и на правните консултанти по тази емисия. 1.3.Име, съответно наименование, седалище и адрес на управление на одиторите на емитента за предходните 3 години. В случай че одиторите са напуснали, са отстранени или не са били преизбрани, се разкрива информация за тези факти. 1.4.Имената на лицата, отговорни за изготвянето на регистрационния документ или на отделни части от него, както и декларация от същите, че при изготвянето му са положили необходимата грижа, и информацията, съдържаща се в него, доколкото им е известно, не е невярна, подвеждаща или непълна. 1.5.Декларация от предложителя на ценните книжа, ако е налице такъв, че той е солидарно отговорен с лицата по т. 1.4 за вреди, причинени от неверни, заблуждаващи или непълни данни в регистрационния документ. 2. Основна информация 2.1.1. Систематизирана финансова информация, включваща най-малко следните данни: а) приходи от основна дейност; б) печалба/загуба от основна дейност; в) нетна печалба/загуба от дейността; г) нетна печалба/загуба за периода на акция; д) сума на активите; е) нетни активи; ж) акционерен капитал; з) брой акции; и) дивидент на акция; к) доход на акция с намалена стойност. 2.1.2.Систематизираната финансова информация при емитиране на дългови ценни книжа не включва данните по т. 2.1.1, букви „г", „ж" — „к". 2.1.3.Информацията по т. 2.1.1 и т. 2.1.2 се представя за последните 3 финансови години, съответно за периода на съществуване на емитента, ако той съществува от по-кратък срок, и във валутата, в която са изготвени финансовите отчети. 2.1.4.Ако регистрационният документ се изготвя, след като са налице междинни финансови отчети, систематизираната финансова информация отразява и данните за междинния период, както и сравнителните данни за съответните предходни периоди съгласно изискванията на приложимите счетоводни стандарти. Ако междинните финансови отчети са неодитирани, този факт трябва да бъде посочен. 2.2. Рискови фактори 2.2.1.Посочват се рисковите фактори, които са специфични за емитента или за сектора, в който той развива дейност (например: специфика на извършваната дейност; фактори, свързани с държавите, в които еми-тентът развива дейност; липса на приходи/печалба от дейността; лошо финансово състояние на емитента; липса на ликвиден пазар на ценните книжа на емитен-та; зависимост от експертните познания на управителните органи и други лица; потенциално разводняване на капитала; необичайни конкурентни условия; предстоящо изтичане на срок на патент, търговска марка или договор от съществено значение за емитента; зависимост от малък брой потребители или доставчици). Емитентът на дългови ценни книжа разкрива и всички други фактори, които биха повлияли на възможността да изпълнява задълженията си към притежателите на тези ценни книжа. 2.2.2.Рисковите фактори се посочват в последователност съобразно значимостта им за дейността на емитента. 3. Информация за емитента 3.1. Данни за емитента, историческа справка и развитие: а) наименование на емитента и данни за изменения в наименованието, ако такива са настъпили; б) номер и партида на вписване в търговския регистър, код по БУЛСТАТ и данъчен номер; в) дата на учредяване и срок на съществуване, ако е предвиден такъв; г) държава, в която емитентът е учреден, седалище, адрес на управление, телефон (факс), електронен адрес (e-mail) и електронна страница в Интернет (web-site), ако има такива; д) важни събития в развитието на емитента за последните 3 финансови години: данни за осъществено преобразуване или консолидация на емитента или на негово дъщерно дружество; осъществено прехвърляне или залог на предприятието; придобиване или разпореждане с активи на значителна стойност извън обичайния ход на дейността му; съществени промени в произвежданата продукция или в предоставяните услуги; информация за заведени искови молби за откриване на производство по несъстоятелност за емитента или негово дъщерно дружество и резултата от тях; е) за емитент на дялови ценни книжа — данни за всички търгови предложения, отправени от трети лица към емитента или от емитента към други дружества през предходната и текущата финансова година; посочване на цената за закупуване на акциите по търговото предложение и/или стойността на предложените за замяна акции, както и резултата от отправените предложения; ж) за емитент на дългови ценни книжа—информа-ция за всички събития, свързани с неговата платежоспособност за последната финансова година. 3.2. Преглед на направените инвестиции: а) описание на инвестициите, включително на техния размер, на основните капиталови разходи на емитента и придобито дялово участие в други дружества от началото на последните 3 финансови години до датата на регистрационния документ; б) за емитент на дялови ценни книжа—описание на основните текущи капиталови разходи на емитента, включително разпределението на тези инвестиции в страната и в чужбина и начина на финансирането им (със собствени или със заемни средства). 3.3. Преглед на дейността, включително: а) предмет на дейност на емитента и описание на основните сфери на дейност, основни категории продукти и/или предоставени услуги, реализирани на пазара през всяка от последните 3 финансови години; за емитент на дялови ценни книжа—данни за всеки значим нов продукт и/или услуга, предложени на пазара, както и етапа на разработване на нови такива, в случай че разработването на същите е било публично оповестено; б) основни пазари на емитента, включително посочване на всички приходи по категории дейности и регионални пазари за всяка от последните 3 финансови години; в) данни за конкурентоспособността на емитента и основания за приетите твърдения. 3.3.1. Емитентът на дялови ценни книжа представя и следната информация: а) в случай че информацията по т. 3.3, букви „а" и „б" е повлияна от извънредни фактори, това трябва да бъде оповестено; б) описание на основните сезонни дейности; в) описание на суровините и материалите от съществено значение за дейността, тяхната наличност и дали цената им е променлива; г) описание на маркетинговите канали и на специалните методи на продажба (продажби на изплащане и др.); д) данни за степента на зависимост на емитента от патенти, лицензи, договори (включително с доставчици и потребители) или нов производствен процес. 3.4. Организационна структура: а) ако емитентът е част от икономическа група— описание на групата и на позицията на емитента в нея; б) за емитент на дялови ценни книжа—данни за дъщерните дружества на емитента, включително наименование, седалище и адрес на управление, предмет на дейност, държава, в която дъщерното дружество е регистрирано, дялово участие на емитента в него и процентно участие от гласовете в общото събрание на дружеството, ако е различно от броя на притежаваните акции; в) за емитент на дългови ценни книжа—информация относно дружествата в групата, от които емитентът е зависим, и посочване на вида и размера на зависимост. 3.5. Имущество, производствени единици и оборудване: 3.5.1. За емитент на дялови ценни книжа: а) обем, структура и динамика на дълготрайните материални активи за последните 3 финансови години, включително оборудване на лизинг; тежести върху активите; производствен капацитет и степен на използване; начин на съхранение; произвеждани продукти и местоположение; б) екологични въпроси, които биха могли да окажат влияние върху използването на активите. 3.5.2. За емитент на дългови ценни книжа: а) местонахождение и площ на местата на стопанска дейност, в които се произвежда (реализира)/предоставят повече от 10 на сто от неговата продукция или услуги; б) информация относно притежаваното от емитента недвижимо имущество, включително наличието на тежести. 3.5.3. Ако емитентът изготвя консолидирани финансови отчети, информацията по т. 3.2, буква „а", т. 3.3, буква „б" и т. 3.5.1, буква „а" се представя и на консолидирана база.
4. 4. Резултати от дейността, финансово състояние и перспективи 4.1. Резултати от дейността: а) информация относно значими фактори, включително необичайни и редки събития или нови разработки, които съществено се отразяват върху приходите от основна дейност на емитента, като се посочва степента на отражение върху приходите; б) съществени изменения в приходите от основна дейност и посочване на степента, в която те са резултат от изменение в цените или обема на стоките или услугите, предлагани от емитента или от въвеждането на нови стоки или услуги; в) влияние на инфлацията и промените във валутния курс, ако тази информация е от съществено значение; г) информация за правителствени, икономически, данъчни, монетарни или политически фактори, които пряко или непряко са оказали съществено влияние или които биха имали съществено влияние върху дейността на емитента. Информацията по букви „а", „в" и „г" се представя за последните 3 финансови години, съответно за периода на съществуване на емитента, ако той съществува от по-кратък срок. Ако емитентът изготвя консолидирани финансови отчети, данните се представят и на консолидирана база. 4.2. Ликвидност и капиталови ресурси: а) описание на вътрешните и външните източници на ликвидност за последните 3 финансови години и кратко разяснение относно значителните неизползвани източници на ликвидност; б) оценка на източниците и количествата парични потоци; в) размер на заемите към края на разглеждания период и информация за техния падеж; г) информация за използваните финансови инструменти, падеж на всяко от вземанията, структура на наличностите във валута и на лихвените проценти, ако е от значение за оценка на ликвидността на емитента; д) информация за съществените ангажименти на емитента за извършване на капиталови разходи. 4.3. За емитент на дялови ценни книжа — описание на неговата развойна дейност за последните 3 години, ако емитентът е извършвал такава дейност. 4.4. Основни тенденции: а) данни за основните тенденции в производството, продажбите и материалните запаси, поръчките, себестойностите и продажните цени за последната финансова година; посочване на несигурните обстоятелства, тенденциите в търсенето, поетите ангажименти или събития за текущата година, които могат да имат съществен ефект върху приходите от основна дейност, доходността, ликвидността или капиталовите ресурси или биха направили финансовата информация неточна относно бъдещите резултати от дейността или финансовото състояние на емитента; б) планове от съществено значение относно изграждане, разширяване или подобряване на оборудването, включително описание на характера и причините за планираните действия, оценка на разходите, включително на вече направените, начин на финансиране, очаквани начална и крайна дата за завършване на дейността и очаквано увеличение на производствената мощност след завършването й; в) информация относно прогнозите на емитента най-малко за текущата финансова година, включително: аа) основни предположения, на база на които еми-тентът е направил своите предвиждания, оценки и прогнози; бб) основни предположения за всеки фактор, който би могъл да има съществен ефект за постигането на прогнозите; предположенията трябва да бъдат: —разделени на предвиждания относно фактори, върху които управителните органи могат да оказват влияние, и такива, които са изключително извън техния контрол; —представени по достъпен за инвеститорите начин; —конкретни и точни; вв) декларация, указваща, че прогнозите са надлежно изготвени на база на представените по-горе предположения и счетоводството е водено в съответствие със счетоводната политика на емитента. 4.5. Прогнозна финансова информация: 4.5.1.Ако е налице или предстои съществена промяна в структурата на емитента в резултат на преобразуване или сделки, както и ако други съществени промени са планирани или са настъпили след приключване на финансовата година до изготвянето на регистрационния документ, емитентът разкрива прогнозна или друга допълнителна информация във връзка с настъпилите промени през текущия или последния приключен финансов период и за планираните (предстоящите) такива през прогнозния период. 4.5.2.Прогнозната финансова информация се представя в табличен вид и съдържа: а) историческата некоригирана финансова информация; б) корекциите, които следват от прогнозата; в) крайна прогнозна финансова информация. 4.5.3. Прогнозната информация се изготвя по начин, съответстващ на счетоводната политика на емитента в неговите финансови отчети, и включва: а) информация за събитието, поради което е изготвена информацията; б) предупреждение, че прогнозната информация е изготвена само за илюстрация и поради характера си може да не дава вярна представа за очакваното финансово състояние и резултати на емитента; в) описание на сделката, предприятията или лицата, които участват, и периода, за който се отнася; г) източника на прогнозната информация (базата, на която се изготвя, и източника за всяка информация и корекция).
5. 5. Членове на управителните и на контролните органи, висш ръководен състав и служители 5.1. Информация за членовете на управителните и на контролните органи, прокуристите, висшия ръководен състав и за служителите, от чиято работа емитен-тът зависи (например дизайнери, научни работници), включително: 5.1.1. за физическите лица: а) трите имена; б) данни за извършвана извън емитента дейност, ако има такава, включително участие в други дружества като членове на управителни или на контролни органи, прокуристи, висш ръководен състав, съдружници с неограничена отговорност; в) относим професионален опит, включително: аа) дружества, в които са били членове на управителните и на контролните органи, прокуристи или съдружници през последните 5 години; бб) принудителни административни мерки или административни наказания, наложени на лицето през последните 5 години във връзка с дейността му; ако такива не са наложени, този факт се указва изрично; 5.1.2. за юридическите лица — наименование, седалище и адрес на управление, предмет на дейност, номер и партида на вписване в търговския регистър, код по БУЛСТАТ, данъчен номер, както и данните по т. 5.1.1 за лицето, което ги представлява при изпълнение на задълженията им в управителните и в контролните органи. 5.2. Информация за дейността на управителните и на контролните органи, включително: а) датата на изтичане на срока на текущите договори с членовете на управителните и на контролните органи, както и периода, през който те са заемали длъжността; б) данни от договорите за управление с емитента или негови дъщерни дружества относно компенсациите, които членовете на управителните и на контролните органи биха получили при прекратяване на договорите им; ако такива не са предвидени, това трябва да бъде изрично указано. 5.3. За емитент на дялови ценни книжа: а) възнаграждения на всеки от членовете на управителните и на контролните органи за последната финансова година, изплатени от емитента и неговите дъщерни дружества, включително: аа) получени суми и непарични възнаграждения; бб) условни или разсрочени възнаграждения, възникнали през годината, дори и ако възнаграждението се дължи към по-късен момент; вв) сума, дължима от емитента или негови дъщерни дружества за изплащане на пенсии, компенсации при пенсиониране или други подобни обезщетения; б) информация за служителите: аа) брой на служителите към края на всяка от трите предходни финансови години, както и промените в броя, ако са съществени; справка за основните категории служители по вид дейност и справка за средния брой на временно заетите лица за последната финансова година, в случай че емитентът наема значителен брой служители на временни договори; бб) информация относно отношенията между управителните органи и профсъюзните организации на служителите; в) информация за притежавани акции на емитента: аа) притежавани от членовете на управителните и на контролните органи, прокуристите и висшия ръководен състав акции на емитента, включително акциите, притежавани от всеки от тях поотделно и като процент от акциите от този клас; предоставени им от еми-тента опции върху негови ценни книжа—вид и размер на ценните книжа, върху които са учредени опциите, цена при упражняване на опциите, покупна цена, ако има такава, и срок на опциите; бб) описание на постигнатите договорености за участие на служителите в капитала на емитента, включително чрез издаване на акции, опции или други ценни книжа на емитента.
6. 6. Акционери със значително участие. Сделки със свързани (заинтересувани) лица 6.1. Данни за акционерите, притежаващи над 5 на сто от акциите с право на глас: 6.1.1. за физическите лица—трите имена, брой акции с право на глас и техния дял от гласовете в общото събрание на емитента; 6.1.2. за юридическите лица—наименование, седалище и адрес на управление, брой акции с право на глас и техния дял от гласовете в общото събрание на емитента; 6.1.3. посочване на съществена промяна в броя на притежаваните акции за последните 3 години за всеки един от акционерите. 6.2. Данни за лицето/лицата, които упражняват контрол върху емитента пряко или непряко, доколкото емитентът има информация за тях, и по-конкретно: 6.2.1. за физическите лица—трите имена, брой акции с право на глас и техния дял от гласовете в общото събрание на емитента и начин на контрол върху него; 6.2.2. за юридическите лица—наименование, седалище и адрес на управление, брой акции с право на глас и техния дял от гласовете в общото събрание на еми-тента и начин на контрол върху него. 6.3. Сделки със свързани лица: 6.3.1. Информация относно сделките, сключени между емитента и лицата, посочени в т. 6.3.2, в периода от началото на първата от предходните 3 финансови години до датата на изготвяне на регистрационния документ: а) вид и размер на всички сделки или направени към момента предложения за сключване на сделки от съществено значение за емитента или за свързаното лице или сделки, които са необичайни по вид и/или условия, по които емитентът или негово дъщерно дружество е страна; б) размер на отпуснатите от емитента или от негово дъщерно дружество или дружество майка заеми (включително поемането на гаранции от всякакъв вид) на или в полза на лицата по т. 6.3.2; информацията трябва да включва размера на неизплатената главница и лихви, вида на заема и сделката, за която е отпуснат, както и лихвения процент по заема. 6.3.2. По смисъла на т. 6.3.1 „свързани лица" са: а) лица, които пряко или непряко, посредством едно или повече дружества контролират, са контролирани или са под общ контрол с емитента; б) неконсолидирани дружества, в които емитентът има значително влияние или които имат значително влияние върху него (асоциирани дружества); значително влияние е наличието на възможност да се участва в определянето на финансовата и оперативната политика на дружеството, но без упражняване на контрол върху нея; в) лица, притежаващи пряко или непряко по смисъла на чл. 145 ЗППЦК най-малко 5 на сто от гласовете в общото събрание на акционерите на емитента; г) лицата, отговарящи за планирането, управлението или контролирането на дейностите на емитента, включително членовете на управителните и на контролните органи, прокуристите, висшият ръководен състав, както и лица в близка роднинска връзка с тях— съпрузи, низходящи и други лица, които биха могли да окажат влияние или биха могли да бъдат повлияни от лицата по предходното изречение относно взаимоотношенията им с емитента; и д) дружества, контролирани от лицата по букви „в" и „г" или върху които такива лица могат да оказват значително влияние съгласно буква „б". 6.3.3. За емитенти на акции, които са публични дружества—актуалната информация, оповестявана по чл. 114б ЗППЦК от членовете на управителните и на контролните органи, прокуриста и лицата, които пряко или непряко притежават най-малко 25 на сто от гласовете в общото събрание или го контролират: а) юридическите лица, в които притежават пряко или непряко най-малко 25 на сто от гласовете в общото събрание или върху които имат контрол; б) юридическите лица, в чиито управителни или контролни органи участват или чиито прокуристи са; в) за известните им настоящи и бъдещи сделки, за които считат, че могат да бъдат признати за заинтересувани лица по смисъла на чл. 114, ал. 5 ЗППЦК. 6.4. Ако някой от посочените в този документ експерти или консултанти притежава значителен брой акции на емитента или на негови дъщерни дружества, има значителен пряк или непряк икономически интерес в емитента и/или възнаграждението му зависи от успеха на публичното предлагане, за което е изготвен този документ, се посочва кратка информация относно тези обстоятелства. 7.финансова информация 7.1. Годишните финансови отчети за последните 3 години, включително консолидираните финансови отчети, ако такива са изготвени, одитирани от регистриран одитор, включващи най-малко: а) баланс; б) отчет за приходите и разходите; в) отчет за собствения капитал; г) отчет за паричните потоци; д) приложения към финансовите отчети. 7.2.Отчет/и за управлението по чл. 33, ал. 1 от Закона за счетоводството. 7.3.Одиторски доклади за всеки от периодите, за които се изискват одитирани финансови отчети. 7.4.Междинните финансови отчети за текущата година, които може да не са одитирани (това обстоятелство се посочва изрично), съдържащи информацията по т. 7.1. 7.5.За емитент на дялови ценни книжа — информация за всички продажби зад граница и процентното им съотношение към всички продажби, в случай че количеството на продажбите зад граница представлява значителна част от продажбите, осъществени от емитента. 7.6.Информация за висящи съдебни, административни или арбитражни производства, както и решения или искане за прекратяване и обявяване в ликвидация на емитента, ако такива са имали или могат да имат съществено влияние върху финансовото състояние на емитента или неговата рентабилност. 7.7.За емитент на дялови ценни книжа—дружестве-ната политика по отношение разпределянето на дивиденти и информация относно дивидента на акция за последните 3 финансови години. 7.8.Описание на съществените промени във финансовото и търговското състояние на емитента (или на дружествата от групата, ако емитентът изготвя консолидирани финансови отчети), настъпили след датата на публикуване на годишния или на последния междинен финансов отчет. Ако такива не са настъпили, това трябва да бъде изрично посочено. 8. Допълнителна информация 8.1. Информация за акционерния капитал към датата на последния баланс, включен във финансовия отчет, и към последната практически приложима дата, както следва: а) размер на капитала; б) брой акции; в) брой на емитираните и изцяло изплатени акции и брой на емитираните и частично изплатени акции; г) номинална стойност на акциите; д) брой на акциите в обращение в началото и в края на годината; е) информация, дали повече от 10 на сто от капитала е бил заплатен с активи, различни от парични средства, за периода от последните 5 години; ж) брой, балансова стойност и номинална стойност на акциите на емитента, притежавани от него или от негово дъщерно дружество; з) в случай че има решение за увеличаване на капитала, но емисията акции не е издадена или се предприемат действия по увеличаване на капитала (например във връзка с варанти или конвертируеми облигации или издаване на права), се представя информация за: аа) размера на конвертируемите облигации в об-ращение, размера на все още неиздадената емисия акции и срока, за който следва да се извърши емитирането на акциите; бб) категориите лица, които имат преференциални права за участие в увеличаването на капитала; вв) условия и процедури, отнасящи се до емисията акции от увеличаването на капитала; и) лицата, които притежават опции върху капитала на емитента (или върху капитала на дружество, член на икономическата група, ако емитентът изготвя консолидирани отчети), или лицата, към които има поет ангажимент под условие или безусловно да бъдат издадени опции в тяхна полза, включително наименование на дружеството, количество ценни книжа, върху които са издадени опции; цена, на която се упражнява опцията; покупна цена (ако има такава); срок на опциите; ако няма такива лица, това обстоятелство следва да се отбележи; когато опциите са дадени или ще бъдат дадени на всички притежатели на акции, на дългови ценни книжа, на определен клас акции или на служители съгласно план за стимулиране, е достатъчно да се отбележи това обстоятелство, без да е необходимо да се посочват всички имена; к) история на акционерния капитал за последните три години, като се представи информация за събитията през този период, които са довели до промяна на емитирания капитал и/или броя на акциите или класа акции, от които е съставен, заедно с описание на различията в правата на гласуване, присъщи на различните класове акции през този период; представя се детайлна информация относно цената и условията по всяка емисия, включително и данни, ако заплащането се е осъществявало с непарични средства (информация относно отстъпки, намаления, специални условия или плащане на вноски); ако няма такива емисии, това обстоятелство следва да се отбележи; посочват се причините за всяко намаляване на капитала и коефициентът на намаляване на капитала, ако такова е било извършено. Емитентите на дългови ценни книжа предоставят информацията по букви „а" и „в". 8.2. За емитент на дялови ценни книжа се представя информация за устава на емитента, както следва: а) описание на правата, преференциите и ограниченията, присъщи на всеки клас акции, включително: аа) правото на дивидент; срока, в който правото на дивидент може да се упражни, както и лицата, които се ползват от това право след изтичане на определения срок; бб) правото на глас; вв) правото на ликвидационен дял; б) описание на условията, съгласно които се свикват годишното събрание на акционерите и извънредното събрание на акционерите, включително условията за участие в събранието; в) кратко описание на всяка разпоредба в устава на емитента или в правилата за работа на управителния орган, която би довела до забавяне, промяна или предотвратяване на смяна на лицата, упражняващи контрол върху емитента в случай на сливане, придобиване или преструктуриране, касаещо емитента (или негово дъщерно дружество); г) описание на условията в устава, отнасящи се до промени в капитала, които са по-рестриктивни от условията, предвидени в закона. 8.3.1. За емитент на дялови ценни книжа — кратко описание на всеки съществен договор, различен от договорите, сключени по повод неговата обичайна дейност, по който емитентът или член на икономическата група е страна, за периода от две години преди публикуването на документа, като се посочват датите, страните, предметът на договорите и условията по тях. 8.3.2. За емитент на дългови ценни книжа — кратко описание на всеки съществен договор, различен от договорите, сключени по повод неговата обичайна дейност, по който емитентът или член на икономическата група е страна и който е от значение за задълженията на емитента към притежателите на издадените от него дългови ценни книжа за периода от две години преди публикуването на документа. 8.4. Информация относно всяко дружество, в което емитентът има (пряко или непряко) дългосрочно участие, балансовата стойност на което възлиза на над 10 на сто от капитала му, както и всяко друго участие, което може да се отрази значително на оценката на активите и пасивите на емитента, на неговото финансово състояние или печалбата и загубата: а) наименование, седалище и адрес на управление на дружеството; б) предмет на дейност на дружеството; в) размер на участието в капитала на дружеството; г) размер на капитала; д) резерви; е) нетна печалба/загуба за последната финансова година; ж) размер на получените дивиденти за последната финансова година; з) размер на задълженията и вземанията на емитента във връзка с участието му в дружеството. 8.5. Посочване на централния ежедневник, който емитентът използва за публикуване на поканата за свикване на общо събрание на акционерите. 8.6. Информация за мястото, времето и начина, по който може да бъде получена допълнителна информация, включително адрес, телефон, работно време и лице за контакти.

към чл. 3, ал. 3, т. 1 Допълнителна информация, която се включва в регистрационния документ на дружество със специална инвестиционна цел 1.Описание на инвестиционните цели на дружеството, включително неговите финансови цели (например увеличение на капитала или приходите), и на инвестиционната политика на дружеството (например ограничения към вида на недвижимите имоти, в които дружеството може да инвестира, съответно към вида на вземанията и тяхната обезпеченост; обектите, в които дружеството може да инвестира свободните си средства, като инвестиции в капитала на обслужващо дружество, в ценни книжа, издадени или гарантирани от българската държава, банкови депозити, ипотечни облигации). 2.Изявление може ли дружеството да придобива нов актив или активи, включително условия и предпоставки за придобиването им, ако такива са предвидени, както и описание на критериите, на които отговарят недвижимите имоти, съответно вземанията, в които ще инвестира дружеството. 3.Информация за придобитите недвижими имоти, съответно вземания: 3.1. За дружество за секюритизиране на вземания: 3.1.1. вид на вземанията и дела на всеки вид вземания от общо секюритизираните вземания; 3.1.2. размер на вземанията; 3.1.3. среднопретегления срок на плащанията по лихви и главници на вземанията; за вземане, надвишаващо 10 на сто от общия размер на вземанията—срока до падежа на вземането; 3.1.4.средния размер на обезпеченията спрямо общия размер на вземанията; за вземане, надвишаващо 10 на сто от общия размер на вземанията—вида и размера на обезпечението на вземането; 3.1.5. начин на възникване на вземанията; за заеми и кредити—основните критерии за предоставянето им и посочване на заемите, които не отговарят на тези критерии; 3.1.6. описание на застрахователната политика по отношение на вземанията; ако всички вземания са застраховани при един застраховател, това обстоятелство се посочва изрично; 3.1.7. когато вземанията са към пет или по-малко юридически лица или когато 20 или повече на сто от вземанията са към едно лице, се посочва следната информация, доколкото тя е известна на емитента и/или може да бъде установена от него от информацията, публикувана от задълженото по вземанията лице или лица: а) съответната информация от регистрационния документ за емитент на дългови ценни книжа за всяко задължено лице; или б) ако ценни книжа на задълженото лице или поръчителя са допуснати до търговия на регулиран пазар на ценни книжа—наименование, седалище, адрес на управление, предмет на дейност и регулирания пазар, на който се търгуват ценните книжа; 3.1.8. ако емитентът, поръчителят или задълженото по вземанията лице са свързани лица—това обстоятелство се посочва, както и начинът на свързаност; 3.1.9. оценка на вземанията, включваща: а) всички необходими за целите на оценката данни за вземанията; б) датата, на която е извършена оценката; в) методите, използвани за оценка на вземанията, и сумите, на които се оценяват вземанията (сумите се посочват отделно според използвания метод за оценка); г) сравнение на сумата от оценката на вземанията със съответната сума от последния годишен отчет на дружеството; д) сравнителна статистическа информация за пазарните цени на подобни (аналогични) вземания. Когато цената, по която е придобито вземане, е значително по-висока от направената оценка или цената, по която е продадено вземане, е значително по-ниска от направената оценка, се представя обяснение за това обстоятелство от лицата, които управляват и представляват дружеството; 3.1.10.дела на необслужваните вземания общо от всички вземания; 3.1.11.информация за продажба или покупка на нов актив на стойност, надвишаваща с 5 на сто стойността на секюритизираните активи, извършена след датата на публикуване на годишния отчет или последния междинен отчет. 3.2. За дружество за секюритизиране на недвижими имоти: 3.2.1.вид на недвижимите имоти и дела на всеки вид от общо секюритизираните недвижими имоти; 3.2.2.местонахождение на недвижимите имоти и дела според местонахождението им от общо секюритизира-ните недвижими имоти; 3.2.3.описание на недвижимите имоти; 3.2.4.извършени строежи, ремонти и подобрения на недвижимите имоти; 3.2.5.отдадени за ползване срещу заплащане недвижими имоти и дела им от общо секюритизираните недвижими имоти; 3.2.6.посочване на застрахователното дружество или дружества, при които са застраховани недвижимите имоти, както и съществените условия на застрахователните договори; 3.2.7. оценка на недвижимите имоти, включваща: а) датата, на която е извършен огледът на недвижимите имоти от оценителите; б) всички необходими за целите на оценката данни за недвижимите имоти; в) датата, на която е извършена оценката; г) методите, използвани за оценка на недвижимите имоти, и сумите, на които се оценяват (сумите се посочват отделно според използвания метод за оценка; броят и общата сума, на която се оценяват недвижимите имоти, отдадени за ползване срещу заплащане, и недвижимите имоти, които не са отдадени за ползване, се посочват отделно); д) сравнение на сумата от оценката на недвижимите имоти със съответната сума от последния годишен отчет на дружеството; е) сравнителна статистическа информация за пазарните цени на подобни (аналогични) недвижими имоти. Когато цената, по която е придобит недвижим имот, е значително по-висока от направената оценка или цената, по която е продаден недвижим имот, е значително по-ниска от направената оценка, се представя обяснение за това обстоятелство от лицата, които управляват и представляват дружеството; 3.2.8. дела на неплатените наеми общо от всички отдадени под наем недвижими имоти; 3.2.9. информация за продажба или покупка на нов актив на стойност, надвишаваща с 5 на сто стойността на секюритизираните активи, извършена след датата на публикуване на годишния отчет или последния междинен отчет. 4. Данни за банката депозитар: 4.1.наименование, седалище и адрес на управление, телефон (факс), електронен адрес (e-mail) и електронна страница в Интернет (web-site), ако има такива; 4.2.дата на учредяване, номер и дата на разрешението за извършване на банкова дейност; 4.3.съществените условия на договора с дружеството със специална инвестиционна цел; 4.4.информация за замяна на банката депозитар, причини за замяната, номер и дата на издаденото одобрение от комисията. 5. Данни за обслужващите дружества: 5.1.наименование, седалище и адрес на управление, номер и партида на вписване в съдебния регистър, код по БУЛСТАТ и данъчен номер; 5.2.кратка информация относно професионалния опит на дружеството; 5.3.съществените условия на договора с дружеството със специална инвестиционна цел; 5.4.условията за прекратяване на договора с обслужващото дружество и замяната му с друго; 5.5.информация за замяна на обслужващо дружество, причини за замяната, номер и дата на издаденото одобрение от комисията. 6. Данни за оценителите на вземанията или недвижимите имоти: 6.1. имена на оценителите за предходните 3 години; 6.2. кратка информация относно професионалната квалификация и опит на оценителите; 6.3. информация за замяна на оценители и причини за замяната. 7. Източници на финансиране Посочват се другите източници на финансиране на дружеството, ако такива са предвидени, като например емисии дългови ценни книжа, банкови кредити и други, както и максималният размер на предвиденото външно финансиране като съотношение към размера на собствения капитал. 8. Информация за разходите на дружеството: 8.1. максимално допустимия размер на разходите за управление на дружеството, включително разходите за възнаграждения на членове на съвета на директорите на дружеството, възнаграждение на обслужващите дружества, на регистрирания одитор, оценителите и банката депозитар като съотношение към стойността на активите по баланса на дружеството; 8.2.сумите или метода за определяне на възнагражденията на членовете на съвета на директорите и на обслужващите дружества; 8.3.данни за разходите на дружеството за последните 3 години, предхождащи годината на издаване или актуализиране на проспекта, а в случай че още не са изминали 3 години—за съответния период, представени като обща сума и като съотношение към стойността на активите по баланса на дружеството за съответната година и включващи: а) годишно възнаграждение на обслужващото дружество или дружества; б) годишно възнаграждение на банката депозитар; в) годишно възнаграждение на членовете на съвета на директорите на дружеството; г) годишно възнаграждение на одитора, заверил годишния финансов отчет на дружеството; д) изплатени комисионни на инвестиционни посредници; е) разходи за обслужване и поддържане на придобитите недвижими имоти, съответно обслужване на вземанията; ж) други разходи на дружеството; з) обща сума на всички разходи по предходните букви; 8.4. допълнителни инвестиции и разходи, необходими за въвеждане на активите в експлоатация. 9. финансова информация: 9.1. годишните финансови отчети за последните 3 години, включително консолидираните финансови отчети, ако такива са изготвени, заверени от регистриран одитор, включващи най-малко: а) баланс; б) отчет за приходите и разходите; в) отчет за собствения капитал; г) отчет за паричните потоци; д) приложения към финансовите отчети; 9.2.отчет/и за управлението по чл. 33, ал. 1 от Закона за счетоводството; 9.3.одиторски доклади за всеки от периодите, за които се изискват одитирани финансови отчети; 9.4.междинните финансови отчети за текущата година, които може да не са одитирани (това обстоятелство се посочва изрично), съдържащи информацията по т. 9.1; 9.5.дружества, които притежават дялове или акции от обслужващо дружество, представят и годишни, и междинни финансови отчети за дейността на обслужващото дружество. 10. Основания за прекратяване на дружеството— посочват се предвидените в устава основания за прекратяване на дружеството.

към чл. 3, ал. 3, т. 1 Съдържание на регистрационния документ на емитент на общински облигации А. Заглавна страница, включваща следната информация: 1.Наименование на емитента. 2.Наименование на документа. 3.Дата на документа. 4.Изявление, че регистрационният документ съдържа цялата информация за емитента на ценните книжа, необходима за вземане на инвестиционно решение, включително основните рискове, свързани с емитента и неговата дейност, и че е в интерес на инвеститорите да се запознаят с регистрационния документ и с документа за предлаганите ценни книжа, преди да вземат решение да инвестират. 5.Изявление с удебелен шрифт, че Комисията за финансов надзор е потвърдила регистрационния документ, но не носи отговорност за верността на представената в него информация. 6.Посочване на лицата, които носят отговорност за вреди, причинени от неверни, заблуждаващи или непълни данни в регистрационния документ, съответно за част от информацията в него. Б. Гръб на заглавната страница:

1. 1. Подробно съдържание на регистрационния документ.
2. 2. Информация за мястото, времето и начина, по който инвеститорите могат да получат регистрационния документ, включително адрес, телефон, работно време и лице за контакти на емитента. 3.Информация, че инвестирането в ценни книжа е свързано с рискове, и посочване на страниците в регистрационния документ, където са представени рисковите фактори, специфични за дейността на емитента. 1.Отговорност за изготвяне на регистрационния документ — имената на лицата, отговорни за изготвянето на регистрационния документ или на отделни части от него, както и декларация от същите, че при изготвянето му са положили необходимата грижа и информацията, съдържаща се в него, доколкото им е известно, не е невярна, подвеждаща или непълна. 2.Данни за общината 2.1.Наименование и адрес, на който се намира общинската администрация. 2.2.Код по Единния класификатор на административно-териториалните и териториалните единици (ЕКАТТЕ). 2.3. Код по БУЛСТАТ и данъчен номер. 2.4.Размер и структура на предоставения за ползване капитал. 2.5.За търговските дружества с общинско имущество или участие—наименование, седалище и адрес на управление, номер и партида на вписване в търговския регистър, код по БУЛСТАТ и данъчен номер, размер на капитала и размер на участието на общината. 2.6.За общинските предприятия—наименование и адрес, дата на решението на общинския съвет за създаването им, направление на дейност и размер на предоставените от общината средства. 2.7.Данни за осъществени през последните три години административно-териториални промени, ако такива са настъпили.
3. 3. Рискови фактори 3.1.Посочват се рисковите фактори, свързани с финансовото състояние на общината, както и всички други фактори, които биха повлияли на възможността на общината да изпълнява задълженията си към притежателите на тези облигации. 3.2.Рисковите фактори се посочват в последователност съобразно значимостта им за дейността на общината.
4. 4. Данни за финансовото състояние на общината за последните 3 финансови години, съответно за периода на съществуване на общината, ако тя съществува от по-кратък срок, включително: 4.1.Обем и структура на преотстъпените държавни приходи, общи и целеви субсидии и субвенции, безлихвени заеми от републиканския бюджет. 4.2.Обем и структура на собствените приходи— местни данъци и такси, продажба на общинско имущество и други приходи, постъпващи в извънбюджетните сметки и фондове. 4.3.Обем и структура на извършените текущи и капиталови разходи и източници за тяхното финансиране. 4.4.Размер на планирания и реализирания бюджетен дефицит, включително използвани начини за неговото финансиране, ако е имало такова. 4.5.Анализ на изпълнението на приходите и разходите на общинския бюджет. 4.6.Вземания и задължения на общината—размер и дата на възникване. 4.7. Структура на активите на общината.
5. 5. Информация и перспективи за текущата финансова година, като се представят съответно данните по т. 4, както и: а) данни за финансовото състояние на общината към момента на изготвяне на регистрационния документ; б) данни за очакваното изпълнение на приходната и разходната част на бюджета за текущата година.
6. 6. финансова информация 6.1.Годишните финансови отчети по чл. 26, ал. 1 от Закона за счетоводството (ЗСч), изготвени в съответствие с чл. 32, ал. 1 ЗСч, за последните 3 финансови години, заверени от Сметната палата. 6.2.Годишните отчети за изпълнението на бюджета и извънбюджетните сметки и фондове за последните 3 години, заверени от Сметната палата. 6.3.Тримесечни отчети по чл. 26, ал. 1 ЗСч, изготвени в съответствие с чл. 32, ал. 1 ЗСч, за текущата година. 6.4.Тримесечни отчети за изпълнението на бюджета и извънбюджетните сметки и фондове за текущата година. 6.5.Информация за висящи съдебни, административни или арбитражни производства, ако такива са имали или могат да имат съществено влияние върху дейността на общината. 6.6.Описание на съществените промени във финансовото състояние на общината, настъпили след датата на приемане на годишния или последния междинен финансов отчет. Ако такива не са настъпили, това трябва да бъде изрично посочено.
7. 7. Допълнителна информация информация за мястото, времето и начина, по който може да бъде получена допълнителна информация, включително адрес, телефон, работно време и лице за контакти.

към чл. 3, ал. 3, т. 2 Съдържание на документа за предлаганите ценни книжа А. Заглавна страница, включваща следната информация:

1. 1. Наименование на емитента.
2. 2. Наименование на документа.
3. 3. Вид и брой предлагани ценни книжа.
4. 4. Таблица, съдържаща следните стойности в левове за една ценна книга и общо за емисията: а) емисионна и номинална стойност на ценните книжа; б) възнаграждение на инвестиционните посредници, участващи в публичното предлагане; в) общо разходи по публичното предлагане; г) нетни приходи от публичното предлагане.
5. 5. Наименование, седалище и адрес на управление на инвестиционните посредници, участващи в публичното предлагане.
6. 6. Дата на документа за предлаганите ценни книжа и срок на публичното предлагане.
7. 7. Изявление, че проспектът съдържа цялата информация, необходима за вземане на инвестиционно решение, включително основните рискове, свързани с емитента и неговата дейност, и че е в интерес на инвеститорите да се запознаят с документа за предлаганите ценни книжа, както и с регистрационния документ, преди да вземат инвестиционно решение. 8.Изявление с удебелен шрифт, че Комисията за финансов надзор е потвърдила документа за предлаганите ценни книжа, но това не означава, че комисията одобрява или не одобрява инвестирането в предлаганите ценни книжа, нито че носи отговорност за верността на представената в документа информация. 9.Посочване на лицата, които носят отговорност за вреди, причинени от неверни, заблуждаващи или непълни данни в документа за предлаганите ценни книжа, съответно за част от информацията в него. Б. Гръб на заглавната страница: 1.Подробно съдържание на документа за предлаганите ценни книжа. 2.Информация за мястото, времето и начина, по който инвеститорите могат да получат документа за предлаганите ценни книжа, включително адрес, телефон, работно време и лице за контакти на емитента (предложителя на ценните книжа) и на инвестиционните посредници, посочени в документа. 3.Информация, че инвестирането в ценни книжа е свързано с рискове и посочване на страниците в документа за предлаганите ценни книжа, където са представени рисковите фактори, специфични за предлаганите ценни книжа. 1. Данни за членовете на управителните и на контролните органи, прокуристите, консултантите и одиторите на емитента. Отговорност за изготвяне на документа за предлаганите ценни книжа 1.1.Име и функции на членовете на управителния и на контролния орган и прокуристите, ако има такива. 1.2.Име, съответно наименование, седалище и адрес на управление на основните банки, инвестиционни посредници и правни консултанти, с които емитентът има трайни отношения. 1.3.Име, съответно наименование, седалище и адрес на управление на одиторите на емитента за предходните 3 години. 1.4.Имената на лицата, отговорни за изготвянето на документа за предлаганите ценни книжа или на отделни части от него, както и декларация от същите, че при изготвянето му са положили необходимата грижа и информацията, съдържаща се в него, доколкото им е известно, не е невярна, подвеждаща или непълна. 1.5.Декларация от предложителя на ценните книжа, ако е налице такъв, че той е солидарно отговорен с лицата по т. 1.4 за вреди, причинени от неверни, заблуждаващи или непълни данни в документа за предлаганите ценни книжа. 2. Основна информация 2.1.Капитализация и задлъжнялост (обезпечена и необезпечена) към дата не по-рано от 90 дни преди изготвяне на документа за предлаганите ценни книжа. 2.2.Причини за извършване на публичното предлагане на ценни книжа и планирано използване на набрания капитал (финансиране): а) причини за извършване на публичното предлагане на ценните книжа; б) очаквана нетна сума на приходите от публичното предлагане (след приспадане на разходите по неговото извършване), с посочване на основните цели, за които се предвижда те да бъдат използвани; ако очакваните приходи няма да са достатъчни за финансиране на всички предложени проекти, се представят редът за изпълнението им в зависимост от приоритетите и размерът на сумите и източниците за набиране на други необходими средства. Само за дялови ценни книжа а) ако приходите от публичното предлагане на ценните книжа ще се използват пряко или непряко за придобиване на активи извън обичайната дейност на емитента, се представя информация за тези активи и за тяхната цена; ако активите ще се придобиват от дъщерни предприятия на емитента или от техни асоциирани предприятия, се посочват лицата, от които ще бъдат придобити активите, и начинът на определяне на разходите за емитента; б) ако приходите могат или ще се използват за финансиране на придобивания на други дружества, се представя информация за тези дружества; в) ако значителна част от приходите ще се използва за погасяване на задължения, се посочват размерът на задълженията, лихвеният процент и падежът, а за задълженията, възникнали през последната година-за какво са били използвани средствата по тях. 2.3. Рискови фактори: а) посочват се рисковите фактори, характерни за ценните книжа, които са предмет на първично или вторично публично предлагане, с оглед извършването на оценка на пазарния риск, свързан с тези ценни книжа; б) представя се актуализирана информация за рисковите фактори, включени в регистрационния документ, ако е необходимо. Само за производни ценни книжа рисковете, свързани с покупката на тези книжа, включително: а) специфични рискови фактори, засягащи цената, на която се търгуват и упражняват правата по производните ценни книжа; б) примери относно действието на производните ценни книжа и зависимостта им от изменението на цената на базовия актив (ценна книга), включително примерна печалба (загуба) за инвеститорите в най-добрия и в най-лошия случай; в) посочване на възможностите за защита (хеджиране) от риска по производните ценни книжа. 3. Конфликт на интереси 3.1. Ако някой от посочените в този документ експерти или консултанти притежава значителен брой акции на емитента или на негови дъщерни дружества, има значителен пряк или непряк икономически интерес в емитента и/или възнаграждението му зависи от успеха на публичното предлагане, за което е изготвен документът, се посочва кратка информация относно тези обстоятелства. 3.2. Конфликтите на интереси във връзка с емисията се разкриват, като се представя подробна информация за засегнатите лица и естеството на интереса. 4. Информация за ценните книжа-предмет на публичното предлагане О п и с а н и е н а ц е н н и т е к н и ж а - предмет на първично или вторично публично предлагане, включително: а) вид и клас на ценните книжа; б) за международни предлагания-приложимото право относно ценните книжа; в) валута на емисията ценни книжа; г) права по ценните книжа и ред за упражняването им; д) ако правата, предоставяни от ценните книжапредмет на публичното предлагане, са или могат да бъдат значително ограничени от права, предоставяни от друг клас ценни книжа, или от разпоредбите на договор или друг документ, се дава информация за ограничението или за неговото отражение върху правата, предоставяни от ценните книжа, които ще се предлагат публично или ще бъдат допуснати до търговия на регулиран пазар; е) решения, разрешения и одобрения, въз основа на които ценните книжа са или ще бъдат издадени; ж) ред за прехвърляне на ценните книжа; з) конкретни нормативни актове във връзка с емисията/подписката, които имат съществено значение за инвеститорите. 4.1. За дялови ценни книжа: а) посочване на основните нормативни актове, приложими спрямо дяловите ценни книжа и уреждащи минимум следното: разкриване на значителни участия, сделки със собствени акции, задължителни търгови предлагания, условия за отписване на дадено дружество от регистъра на комисията за публичните дружества и други емитенти на ценни книжа по чл. 30, ал. 1, т. 3 от Закона за Комисията за финансов надзор; б) информация за отправени търгови предложения от трети страни относно дяловите ценни книжа на емитента за предходната и текущата година; посочване на цената за изкупуване на акциите по търговото предложение и/или стойността на предложените за замяна акции и резултата от отправените предложения. 4.2. Само за дългови ценни книжа: а) размер на номиналния лихвен процент, а ако той не е фиксиран, описание на индекса или променливата, на базата на които се определя лихвеният процент; б) срок на заема и посочване на всички междинни дати, на които са дължими плащания по главницата и лихвата; условия и ред за предварително изплащане на част или на целия заем по инициатива на емитента или на притежателите на дългови ценни книжа; в) метод за изчисляване на дохода от дълговите ценни книжа; посочване на еквивалентния годишен лихвен процент; г) характер и обхват на гаранциите, обезпеченията и ангажиментите, целящи да гарантират, че заемът ще бъде своевременно изплащан както относно изплащането на дълговите ценни книжа, така и относно изплащането на лихвата; посочване на местата, където е осигурен публичен достъп до договорите за гаранциите, обезпеченията и ангажиментите; д) представителство на облигационерите, ако такова е налице; данни за довереника на облигационерите, съответно за представителите на облигационерите по чл. 209, ал. 2 от Търговския закон, включително име, съответно наименование, седалище и адрес на управление, както и съществените условия във връзка с представителството и в частност условията, при които представителят може да бъде сменен; условия и ред за провеждане на общо събрание на облигационерите и представителството им в общото събрание на акционерите; е) информация за рейтинга на дълговите ценни книжа, ако е налице такъв. 4.3. Само за производни ценни книжа: а) цена на упражняване или крайна референтна цена на деривативите; б) цена към датата на падежа; в) права по производните ценни книжа, условия и ред за тяхното упражняване; г) условия и ред за изчисляване и изплащане на доходите от производните ценни книжа; д) информация относно базовия актив (ценни книжа): аа) вид на базовия актив, досегашни резултати на базовия актив и стабилността му през период, съответстващ най-малко на падежа на дериватива (във всички случаи период от 2 години е достатъчен); бб) в случаите, когато базовият инструмент е ценна книга: наименование на емитента на ценната книга; ISIN или друг код за идентифициране на ценната книга; вв) в случаите, когато базовият инструмент е индекс: наименование на индекса; гг) в случаите, когато базовият инструмент е лихвен процент: описание на лихвения процент; дд) в случаите, когато базовият инструмент не попада в никоя от по-горните категории, се представя съответна информация; ee) ако базовият инструмент е комплексен и съдържа повече от един актив: оповестяване на относителната тежест на всеки един от активите; е) срок на производните ценни книжа и дата на упражняване, ако такива са налице. 5.Данни за публичното предлагане, условия и срок 5.1. Данни за публичното предлагане: а) общ брой на предлаганите ценни книжа, включително брой ценни книжа, предложени за записване, и брой ценни книжа, предложени за продажба при условията на първично или вторично публично предлагане; б) в случай че броят предлагани ценни книжа не е определен към момента на изготвяне на документа за предлаганите ценни книжа, се посочват условията и сроковете за обявяване на окончателния размер на емисията/подписката. 5.2. Условия и срок на публичното предлагане (включително и срокове на публичното предлагане към отделни групи потенциални инвеститори): а) начален и краен срок на публичното предлагане, място и лице, към което могат да се обърнат инвеститорите, проявили интерес към предлаганите ценни книжа; б) посочване дали срокът за записване или покупка на ценните книжа може да се удължи или намали; ред за удължаване или намаляване на този срок и посочване на максималния и минималния възможен срок на публичното предлагане; в) посочване дали броят на предлаганите ценни книжа може да бъде намален или увеличен и условията за това; г) минимален и максимален брой акции, които могат да бъдат записани или закупени от едно лице, ако има такова ограничение; д) условия и ред за записване, съответно за покупка на ценните книжа, включително условия за попълване на формуляри и представяне на документи от инвеститорите; условия, ред и срок за оттегляне на заявлението (поръчката) за записване или покупка на ценните книжа; е) условия, ред и срок за плащане на записаните, съответно закупени, ценни книжа и за получаване на удостоверителните документи за направените вноски; ж) ред, който се прилага, ако всички ценни книжа от емисията бъдат записани преди крайния срок на публичното предлагане; ред, който се прилага, ако до крайния срок на публичното предлагане не бъдат записани всички ценни книжа от емисията; ред, който се прилага, ако до крайния срок на публичното предлагане бъдат записани повече ценни книжа от предлаганите; ред за удовлетворяване на заявките при конкуренция между тях; з) условия, ред и дата за публично обявяване на резултатите от подписката, съответно от продажбата на ценните книжа; и) условия, ред и срок за получаване на записаните, съответно закупени, ценни книжа (за прехвърляне на ценните книжа по сметки в Централния депозитар на лицата, които са ги записали или закупили, и за получаване на удостоверителните документи за ценните книжа); к) ред и срок за връщане на внесените парични средства за записаните, съответно закупени, ценни книжа, ако публичното предлагане приключи неуспешно; л) за дялови ценни книжа — ред за упражняване на правото на предпочтително закупуване на предлаганите ценни книжа (ред за упражняване на правата за записване на ценните книжа по смисъла на § 1, т. 3 ЗППЦК); ред, който се прилага при неупражняване на това право. 5.3. План за разпределение на ценните книжа: а) групи потенциални инвеститори, на които се предлагат ценните книжа; ако публичното предлагане се извършва едновременно в две или повече държави, посочване на частта от общия брой ценни книжа, които ще се предлагат във всяка от държавите; б) основания за привилегировано предлагане на ценни книжа на определена група инвеститори (например на настоящи акционери, членове на управителните и на контролните органи или настоящи или бивши служители на емитента или на дъщерни дружества); в) посочване дали акционерите със значително участие или членовете на управителните и на контролните органи на емитента възнамеряват да придобият от предлаганите ценни книжа или дали някое лице възнамерява да придобие повече от 5 на сто от предлаганите ценни книжа, доколкото такава информация е известна на емитента. 5.4. Организиране на първичното публично предлагане (пласиране) на ценните книжа: а) наименование, седалище и адрес на управление на координатора или пласьорите в различните държави—при международни предлагания; б) наименование, седалище и адрес на управление на всички разплащателни или депозитарни институции, които участват в предлагането; в) име, съответно наименование, седалище и адрес на управление на лицата, поемащи или гарантиращи емисията ценни книжа, и посочване на частта от емисията, която е поета или гарантирана; г) ако ценните книжа ще се предлагат чрез инвестиционни посредници, описание на плана за разпространение и условията на договора или споразумението с тези лица; посочване на инвестиционните посредници, които ще участват в предлагането, и на количеството, което всеки от тях ще предлага (ако тази информация е известна); кратко описание на плана за дистрибуция на ценните книжа, които няма да се предлагат чрез инвестиционни посредници, ако има такива; д) описание на съществените особености на първичното публично предлагане заедно с количеството ценни книжа, с чието пласиране се ангажират инвестиционните посредници по силата на договор с емитента или с настоящи притежатели на ценни книжа, включително посочване дали инвестиционните посредници действат като поематели и ще запишат и заплатят всички ценни книжа, които не са записани от инвеститорите, или действат като агенти, задължени само да положат „най-големи усилия" за пласиране на ценните книжа. 5.5. Цена: а) посочване на цената, на която ценните книжа ще се предлагат, или метода за определяне на цената; б) посочване на всички разходи, които се поемат от инвеститора, който записва или закупува ценни книжа, ако са предвидени такива разходи. Само за дялови ценни книжа а) критерии, използвани при определяне на цената, по която се предлагат ценните книжа, включително лицето, което е определило критериите (емитента или независими експерти), отделните фактори, които са били разгледани, и метода или методите за оценка (ако има такива), които са приложени при определяне цената на ценните книжа; б) ако е налице информация за движението във времето на цената на предлаганите дялови ценни книжа (или за ценни книжа от същия клас), посочване на източника на тази информация и оповестяване на следните данни: аа) най-високи и най-ниски пазарни цени през всяка от последните 5 финансови години; бб) най-висока и най-ниска пазарна цена за всяко финансово тримесечие през последните 2 финансови години и всеки следващ период; вв) най-висока и най-ниска пазарна цена за всеки от последните 6 месеца. 5.6. Приемане за търговия на регулиран пазар: а) посочване дали и кога емитентът възнамерява да подаде заявление за приемане за търговия на регулиран пазар на предлаганите ценни книжа, както и пазарите, на които се иска или ще се иска приемане, а ако ценни книжа от същия клас вече се търгуват на един или повече регулирани пазари—посочване на тези пазари; б) ако едновременно с издаването на ценните книжа, за които ще се иска приемане на регулиран пазар, има публична или частна подписка за ценни книжа от същия или от друг клас, представяне на информация за естеството на тези действия, както и за броя и характеристиките на ценните книжа; в) инвестиционни посредници, които поемат задължения да осигуряват ликвидност чрез котировки „купува" и „продава", ако има такива, както и съществени елементи от техния договор. 5.7. Притежатели на ценни книжа — продавачи при публичното предлагане: а) име, съответно наименование, седалище и адрес на управление на притежателите на ценни книжа, които предлагат да продадат ценни книжа, длъжност или други съществени отношения, в които те са били през последните 3 години с емитента или с негови дъщерни дружества; б) брой и клас ценни книжа, предлагани от всяко лице, което иска да продава ценните книжа. 5.8. Разходи по публичното предлагане: а) информация за общата стойност на комисионите, договорени с инвестиционните посредници, които ще предлагат ценните книжа, както и за частта (в левове и в проценти) от общата стойност на предлаганите ценни книжа, които представляват тези възнаграждения, и стойността на възнагражденията в левове на една ценна книга; б) отчет, посочващ по статии основните разходи във връзка с публичното предлагане на ценните книжа, както и от кого трябва да бъдат заплатени разходите, ако това не е емитентът; ако някои от ценните книжа ще се предлагат от притежатели на ценните книжа, посочване на частта от разходите, която се поема от тези лица; ако стойността на някои елементи не е определена, се посочва прогнозна стойност (указана като такава). 5.9. Разводняване на стойността на акциите: а) когато има или би могло да има съществена разлика между цената на ценните книжа при публичното предлагане и цената, която членовете на управителните и на контролните органи или на висшия ръководен състав или свързани с тях лица са заплатили за акции на емитента през последните 5 години или които те имат правото да придобият, се посочва сравнителна информация между цената, по която инвеститорите ще придобият ценни книжа при публичното предлагане, и цената, по която са придобили или ще придобият ценни книжа посочените лица; б) описание на стойността и процентния дял на непосредственото разводняване на стойността на акциите в резултат на публичното предлагане, изчислявано като разлика между цената, по която се предлагат публично ценните книжа, и балансовата стойност на ценните книжа или на еквивалентен клас ценни книжа към последния изготвен счетоводен баланс; посочване, че това е непосредственото разводняване на стойността на акциите на настоящите акционери, ако не запишат акции от новата емисия. 6. Допълнителна информация 6.1. Съдебна регистрация на емитента, включително съда, където е регистриран емитентът, и номера и партидата на вписване в търговския регистър; описание на предмета на дейност и целите на емитента, както и къде са определени те в учредителните актове и устава. 6.2.Описание на законодателството на страната, където е регистриран емитентът, което може да засегне вноса или износа на капитал, включително наличието на парични средства и парични еквиваленти, които да се използват от групата, към която емитентът принадлежи, както и изплащането на дивиденти, лихви или други плащания на чужди граждани, които притежават ценни книжа на емитента. 6.3.Информация за данъците, дължими от притежателите на ценните книжа. Посочване дали емитен-тът удържа данъците при източника, както и съответни разпоредби на договори за избягване на двойното данъчно облагане между страната, където е регистриран емитентът, и страната, където е получен доходът, или заявление, че такива договори няма. 6.4.Когато в документа са включени изявление или доклад на експерт, се посочват името, адресът и квалификацията му, като се отбелязва, че в документа се включват такива изявление или доклад, формата и контекстът, в който са включени, със съгласието на лицето, което е удостоверило съдържанието на съответната част от документа. 6.5.За дългови ценни книжа—кратко резюме на всички съществени договори, които са сключени извън обичайната дейност на емитента и които могат да доведат до задължения или права на член на икономическата група, съществени за способността на групата да изпълнява задълженията си към притежателите на ценни книжа по отношение на издаваните ценни книжа. 6.6.При първично публично предлагане на обезпечени облигации документът за предлаганите ценни книжа трябва да съдържа: а) задължение на емитента да спазва определени финансови показатели до погасяване на облигационния заем, включително максимална стойност на отношението пасиви към активи по счетоводния баланс и минимална стойност на коефициент на покритие на разходите за лихви; б) условията, на които трябва да отговаря емитентът за издаване на нови облигационни емисии от същия клас. 6.7.Място и начин за запознаване на инвеститорите с регистрационния документ (като съставна част от проспекта за публично предлагане на ценните книжа) и с другите документи, към които регистрационният документ препраща. 6.8.Актуализиране на съответната информация в регистрационния документ, ако е настъпила съществена промяна в нея след неговото публикуване.

към чл. 3, ал. 3, т. 3 Съдържание на резюмето Резюмето на проспекта представя накратко основните характеристики и рискове, свързани с дейността на емитента и предлаганите ценни книжа, без да бъде използвана специализирана терминология. Резюмето включва най-малко следните елементи: Информация, че е в интерес на инвеститора да се запознае не само с резюмето, но и с целия проспект (регистрационния документ и документа за предлаганите ценни книжа) преди вземането на инвестиционно решение, и:

1. 1. Данни за членовете на управителните и на контролните органи, висшия ръководен състав, консултантите и одиторите и посочване на отговорността им относно изготвянето на проспекта, съответно на отделните му части.
2. 2. Систематизирана финансова информация; капитализация и задлъжнялост; причини за извършване на публичното предлагане и начин на използване на постъпленията от него; рискови фактори.
3. 3. Информация за емитента: а) историческа справка и развитие на емитента; б) преглед на дейността.
4. 4. Резултати от дейността, финансово състояние и перспективи: а) резултати от дейността; б) ликвидност и капиталови ресурси; в) развойна дейност, патенти и лицензи и други; г) информация за основните тенденции. 5.Основна информация за членовете на управителните и на контролните органи на емитента, висшия ръководен състав и служителите. 6.Информация за акционерите със значително участие и за сделките със свързани лица. 7.финансова информация: а) (консолидиран) финансов отчет и друга финансова информация; б) съществени промени, настъпили след датата на публикуване на отчета. 8.Информация за ценните книжа — предмет на публичното предлагане. 9.Информация за публичното предлагане: а) данни за публичното предлагане, условия и срок; б) план за разпределение на ценните книжа; в) регулирани пазари; г) притежатели на ценни книжа—продавачи при публичното предлагане; д) разходи по публичното предлагане; е) разводняване (намаляване) стойността на акциите. 10. Допълнителна информация: а) данни за акционерния капитал; б) кратка информация за устава и учредителния акт.

към чл. 9, ал. 1 Съдържание на пълния проспект на инвестиционно дружество А. Заглавна страница, включваща следната информация: 1.Наименование на дружеството. 2.Наименование на документа. 3.Вид и брой предлагани ценни книжа. 4.Дата на проспекта (на последната актуализация на проспекта на инвестиционно дружество от отворен тип). 5.Изявление, че проспектът съдържа цялата информация, необходима за вземане на инвестиционно решение, включително основните рискове, свързани с дружеството и неговата дейност, и че е в интерес на инвеститорите да се запознаят с проспекта, преди да вземат решение да инвестират. 6.Изявление с удебелен шрифт, че Комисията за финансов надзор е потвърдила настоящия проспект, но това не означава, че комисията одобрява или не одобрява инвестирането в предлаганите ценни книжа, нито че поема отговорност за верността на представената в проспекта информация. 7.Посочване на лицата, които носят отговорност за вреди, причинени от неверни, заблуждаващи или непълни данни в проспекта, съответно за част от информацията в него. Б. Гръб на заглавната страница:

1. 1. Подробно съдържание на проспекта.
2. 2. Информация за мястото, времето и начина, по който инвеститорите могат да получат проспекта, включително адрес, телефон, работно време и лице за контакти на дружеството, управляващото дружество (ако има такова) и инвестиционните посредници, посочени в проспекта.
3. 3. Информация, че инвестирането в ценни книжа е свързано с рискове и посочване на страниците в проспекта, където са представени рисковите фактори, специфични за предлаганите ценни книжа. 1. Данни за инвестиционното дружество 1.1.Наименование, седалище и адрес на управление, телефон (факс), електронен адрес (e-mail) и електронна страница в Интернет (web-site), ако има такива; тип на инвестиционното дружество-отворен или затворен, и срок на затворения период при инвестиционно дружество от отворен тип, ако е предвиден такъв. 1.2.Дата на учредяване на дружеството и срок на съществуване, ако е предвиден такъв. 1.3.За инвестиционно дружество с различни инвестиционни отдели (обособяване на различни инвестиционни портфейли)-посочване на това обстоятелство. 1.4.Данни за членовете на управителните и на контролните органи: 1.4.1. за физическите лица: а) трите имена, образование, квалификация и професионален опит; б) данни за извършвана извън дружеството дейност, ако има такава; 1.4.2. за юридическите лица-наименование, седалище и адрес на управление, предмет на дейност, номер и партида на вписване в търговския регистър, код по БУЛСТАТ, данъчен номер, както и данните по т. 1.4.1 за лицето, което ги представлява при изпълнение на задълженията им в управителните и в контролните органи. 1.5. Данни за управляващото дружество, ако има такова, включващи: а) наименование, седалище и адрес на управление, телефон (факс), електронен адрес (e-mail) и електронна страница в Интернет (web-site), ако има такива; б) дата на учредяване на дружеството; номер и дата на издаденото от комисията разрешение за извършване на дейност като управляващо дружество; в) кратка информация относно професионалния опит на дружеството; г) съществени условия на договора за управление с инвестиционното дружество. 1.6.Данни за физическото лице, което непосредствено взема инвестиционните решения (инвестиционен консултант), включително и когато е служител на управляващото дружество. 1.7.Данни за инвестиционните посредници, упълномощени от управителния орган на инвестиционното дружество да изпълняват инвестиционни решения и нареждания, включващи: а) наименование, седалище и адрес на управление, телефон (факс), електронен адрес (e-mail) и електронна страница в Интернет (web-site), ако има такива; б) дата на учредяване на дружеството; дата и номер на издаденото от комисията разрешение за извършване на дейност като инвестиционен посредник; в) съществени условия на договора с инвестиционното дружество. 1.8. Данни за банката депозитар, включващи: а) наименование, седалище и адрес на управление, телефон (факс), електронен адрес (e-mail) и електронна страница в Интернет (web-site), ако има такива; б) дата на учредяване на дружеството; номер и дата на разрешението за извършване на банкова дейност; в) съществени условия на договора с инвестиционното дружество. 1.9. Данни за одиторите: а) име, съответно наименование, седалище и адрес на управление на одиторите на дружеството за предходните 3 години; б) ако одитори са напуснали, били са отстранени или преназначени, се разкрива информация за тези факти. 1.10.Посочване на финансовата институция, учредител на инвестиционното дружество, ако има такава. 1.11.Данни за лицата, които притежават пряко или чрез свързани лица над 10 на сто от акциите на инвестиционното дружество или могат да упражняват контрол върху него: а) за физическите лица-трите имена, брой акции с право на глас и техния дял от гласовете в общото събрание на дружеството, съответно начини на контрол върху него; б) за юридическите лица-наименование, седалище и адрес на управление, номер и партида на вписване в търговския регистър, код по БУЛСТАТ и данъчен номер, брой акции с право на глас и техния дял от гласовете в общото събрание на дружеството, съответно начини на контрол върху него. 1.12. Информация относно външни консултанти, на които се заплаща със средства на инвестиционното дружество: а) наименование на дружеството, съответно имена на консултанта; б) съществени разпоредби в договора с консултантите, които могат да имат отношение към акционерите, с изключение на разпоредбите, касаещи възнаграждението. 1.13. Имената на лицата, носещи отговорност за изготвянето на проспекта или за определени части от него, както и декларация от тези лица, че след полагане на необходимата грижа и доколкото им е известно, информацията, представена в проспекта, не е невярна, подвеждаща или непълна. 2. Инвестиционна информация 2.1.Описание на инвестиционните цели на дружеството, включително неговите финансови цели (например увеличение на капитала или приходите), инвестиционна политика (например специализация по райони, отрасли и финансови инструменти) и инвестиционни ограничения. 2.2.Рисков профил на инвестиционното дружество. 2.3.Правила за оценка на активите. 2.4.Описание на инвестиционната дейност на дружеството за последните 3 години, предхождащи годината на издаване или актуализиране на проспекта, а ако не са изминали 3 години-за съответния период, включително: а)данни за обема, структурата и динамиката на активите на инвестиционното дружество, включително наличност на ценни книжа от един или друг видобщо и по вид активи; б) данни за структурата на инвестиционния портфейл по отрасли, както и за инвестициите по отделни емитенти в съответните отрасли; в) избрана финансова информация за всяка една от последните 3 години, включваща: aa) нетна стойност на активите на една акция в началото на периода; бб) доходи от инвестиционни сделки на една акция: нетна печалба (загуба) от инвестиции; нетна печалба или загуба от ценни книжа (реализирани и нереализирани); общо салдо от инвестиционните сделки; вв) дивиденти и други разпределения за акция: дивиденти от нетната печалба от инвестиции; разпределения от капиталовата печалба; общо дивиденти и разпределения; гг) нетна стойност на активите на една акция в края на периода; дд) обща възвръщаемост на една акция; ее) допълнителни данни: общо нетни активи в края на периода; съотношение на разходите към средната стойност на нетните активи; съотношение на нетната печалба (загуба) към средната стойност на нетните активи; оборот на портфейла в процент; г) минимална, максимална и среднопретеглена емисионна стойност и цена на обратно изкупуване за инвестиционно дружество от отворен тип за всяка една от последните 3 години; за инвестиционно дружество от затворен тип—минимална, максимална и среднопретеглена пазарна цена; д) брой акции в обращение към края на годината, както и брой на емитирани, продадени и обратно изкупени акции за всяка една от последните 3 години за инвестиционно дружество от отворен тип; за инвестиционно дружество от затворен тип—обем на изтъргуваните акции през разглеждания период; е) данни за разрешените и ползвани заеми, включително размер, срок на заема и лихви по него, усвоена част от заема, платени лихви и размер на неиздължения заем; ж) изявление, че стойността на акциите и доходът от тях могат да се понижат, че печалбата не е гарантирана и инвеститорите поемат риска да не възстановят инвестициите си в пълния им размер, както и инвестициите в инвестиционното дружество не са гарантирани от гаранционен фонд и предходните резултати от дейността нямат връзка с бъдещите резултати на инвестиционното дружество. 2.5. Характеристика на типичния инвеститор, към когото е насочена дейността на инвестиционното дружество. 3. Икономическа информация 3.1. Данъчен режим. 3.2. Такси (комисиони) при покупка и продажба на акции. 3.3. Други възможни разходи или такси, разграничени между дължимите от акционерите, и тези, които следва да бъдат изплатени със средства на инвестиционното дружество. 3.4. Данни за разходите на инвестиционното дружество за последните 3 години, предхождащи годината на издаване или актуализиране на проспекта, а в случай че още не са изминали 3 години — за съответния период, представени като обща сума и като процентно отношение спрямо средната нетна балансова стойност на активите за съответната година и включващи: а) годишно възнаграждение на управляващото дружество; б) изплатени комисиони на инвестиционни посредници; в) годишно възнаграждение на банката депозитар; г) годишно възнаграждение на членовете на управителните и на контролните органи на дружеството; д) годишно възнаграждение на одитора, заверил годишния финансов отчет; е) други разходи на инвестиционното дружество; ж) обща сума на всички разходи по предходните подточки.
4. 4. Търговска информация 4.1.Условия и ред за издаване и продажба на акции; за инвестиционно дружество от затворен тип—съответ-ната информация за публичното предлагане съгласно части 4 и 5 на приложение № 5 относно съдържанието на документа за предлаганите ценни книжа. 4.2.Условия и ред за обратно изкупуване на акции и обстоятелства, при които обратното изкупуване може да бъде временно спряно, както и: а) посочване на регулираните пазари (ако са налице такива), на които акциите на дружеството са приети за търговия; б) ред за прехвърляне на акции. 4.3. Условия и ред за изчисляване на емисионната стойност и на цената за обратно изкупуване на акциите и по-конкретно: а) метод и честота на изчисляване на тези цени; б) информация относно разходите по издаването и по обратното изкупуване на акциите; в) честота, място и начин на публикуване на тези цени и обявяването им в комисията. 4.4.В случай на инвестиционни дружества с различни инвестиционни отдели—условия и ред за преминаване от един инвестиционен отдел към друг и дължими такси. 4.5.Описание на правилата за определяне на дохода. Условия и ред за разпределение на дивидентите от акции на инвестиционното дружество (ако е приложимо).
5. 5. финансова информация 5.1. Годишните финансови отчети за последните 3 години, включително консолидираните финансови отчети, ако такива са изготвени, одитирани от регистриран одитор, включващи най-малко: а) баланс; б) отчет за приходите и разходите; в) отчет за собствения капитал; г) отчет за паричните потоци; д) бележки към финансовите отчети. 5.2.Отчет/и за управлението по чл. 33, ал. 1 от Закона за счетоводството. 5.3.Одиторски доклади за всеки от периодите, за които се изискват одитирани финансови отчети. 5.4.Междинните финансови отчети за текущата година, съдържащи информацията по т. 5.1. 6. Допълнителна информация 6.1.Надзорна държавна институция; номер и дата на разрешението за извършване на дейност като инвестиционното дружество. 6.2.Номер и партида на вписване в търговския регистър, код по БУЛСТАТ и данъчен номер; мястото, където уставът и другите устройствени актове на инвестиционното дружество са достъпни за инвеститорите. 6.3. Информация относно капитала и акциите: а) размер на капитала, като за инвестиционно дружество от отворен тип се посочва размерът на капитала, с който дружеството е учредено; б) начини за увеличаване или намаляване на капитала, ако е имало такова, кворум и мнозинство за вземане на решение в този смисъл съгласно устава на инвестиционното дружество; в) брой и номинална стойност на акциите, а в случай на инвестиционно дружество от отворен тип се представя информация за броя акции при учредяване; при инвестиционно дружество от затворен тип—друга съществена информация за акционерния капитал съгласно разпоредбите на т. 8.1 на приложение № 2 относно съдържанието на регистрационния документ; г) вид на акциите и права по тях, включително класове акции в случай на инвестиционно дружество от затворен тип; посочване правото на глас на акционерите и обстоятелства, при които може да се вземе решение за прекратяване на дружеството, както и ред при прекратяване, разгледани във връзка с правата на акционерите. 6.4. Посочване на централния ежедневник, който инвестиционното дружество ще използва за публикуване на поканата за свикване на общо събрание на акционерите, включително централния ежедневник по чл. 190 ЗППЦК за инвестиционни дружества от отворен тип. 6.5. Информация за мястото, времето и начина, по който може да бъде получена допълнителна информация, включително адрес, телефон, работно време и лице за контакти. 6.6. Дата на публикуване на проспекта.

към чл. 9, ал. 2 Съдържание на краткия проспект на инвестиционно дружество 1. Данни за инвестиционното дружество 1.1.Наименование, седалище и адрес на управление на инвестиционното дружество; дата на учредяване; номер и дата на разрешението за извършване на дейност като инвестиционно дружество. 1.2.В случай че инвестиционното дружество има различни инвестиционни отдели, това обстоятелство следва да се отбележи. 1.3.Срок на съществуване на дружеството, ако е предвиден такъв. 1.4.Данни за управляващото дружество (ако има такова), включващи наименование, седалище и адрес на управление, телефон (факс), електронен адрес (e-mail) и електронна страница в Интернет (web-site), ако има такива. 1.5.Данни за инвестиционния посредник, включващи наименование, седалище и адрес на управление, телефон (факс), електронен адрес (e-mail) и електронна страница в Интернет (web-site), ако има такива. 1.6.Данни за банката депозитар, включващи наименование, седалище и адрес на управление, телефон (факс), електронен адрес (e-mail) и електронна страница в Интернет (web-site), ако има такива. 1.7.Данни за одиторите, включващи име, съответно наименование, седалище и адрес на управление. 1.8.Данни за финансовата групировка (банка), учредител на инвестиционното дружество (ако има такава). 2. Инвестиционна информация 2.1.Кратко описание на целите на инвестиционното дружество. 2.2.Инвестиционна политика на инвестиционното дружество и кратка оценка на рисковия профил на инвестициите. 2.3.Исторически данни за дейността на инвестиционното дружество (ако е приложимо) и предупреждение, че те не са индикатор за бъдещи резултати—тази информация може да бъде включена в проспекта или да е приложена към него. 2.4.Характеристика на типичния инвеститор, към когото е насочена дейността на инвестиционното дружество. 3. Икономическа информация 3.1.Данъчен режим. 3.2.Такси (комисиони) при покупка и продажба на акции. 3.3.Други възможни разходи и такси, като се прави разграничение между тези, които се заплащат от акционера, и тези, които се заплащат от инвестиционното дружество. 4. Търговска информация 4.1.Условия и ред за покупка и продажба на акции. 4.2.В случай че инвестиционното дружество има различни инвестиционни отдели, условия и ред за преминаване от един отдел към друг и дължимите такси за това. 4.3.Условия и ред за разпределяне и изплащане на дивидентите от акции на инвестиционното дружество (ако е приложимо). 4.4. Честота, място и начин на публикуване или оповестяване на информация за емисионната стойност и цената на обратно изкупуване на акциите. 5. Допълнителна информация 5.1. Посочване, че пълният проспект, както и годишните и тримесечните отчети на инвестиционното дружество могат да бъдат получени от инвеститорите безплатно. 5.2. Надзорна държавна институция. 5.3. Информация за мястото, времето и начина, по който може да бъде получена допълнителна информация, включително адрес, телефон, работно време и лице за контакти. 5.4. Дата на публикуване на проспекта.

към чл. 28, ал. 2 Важната информация, влияеща върху цената на ценните книжа (примерен списък от обстоятелства) 1. За емитента 1.1.Промяна на лицата, упражняващи контрол върху дружеството. 1.2.Промяна в състава на управителните и на контролните органи на дружеството и причини за промяната; промени в начина на представляване; назначаване или освобождаване на прокурист. 1.3.Изменения и/или допълнения в устава на дружеството. 1.4.Решение за преобразуване на дружеството и осъществяване на преобразуването; структурни промени в дружеството. 1.5.Откриване на производство по ликвидация и всички съществени етапи, свързани с производството. 1.6.Откриване на производство по несъстоятелност за дружеството или за негово дъщерно дружество и всички съществени етапи, свързани с производството. 1.7.Придобиване, предоставяне за ползване или разпореждане с активи на голяма стойност по чл. 114, ал. 1, т. 1 ЗППЦК. 1.8.Решение за сключване, прекратяване и разваляне на договор за съвместно предприятие. 1.9.Решение на комисията за отписване на дружеството от регистъра за публичните дружества и други емитенти на ценни книжа по чл. 30, ал. 1, т. 3 от Закона за Комисията за финансов надзор. 1.10.Промяна на одиторите на дружеството и причини за промяната. 1.11.Обявяване на печалбата на дружеството. 1.12.Съществени загуби и причини за тях. 1.13.Непредвидимо или непредвидено обстоятелство от извънреден характер, вследствие на което дружеството или негово дъщерно дружество е претърпяло щети, възлизащи на три или повече процента от нетните активи на дружеството. 1.14.Публикуване на модифициран одиторски доклад. 1.15.Решение на общото събрание относно вида и размера на дивидента, както и относно условията и реда за неговото изплащане. 1.16.Възникване на задължение, което е съществено за дружеството или за негово дъщерно дружество, включително всяко неизпълнение или увеличение на задължението. 1.17.Възникване на вземане, което е съществено за дружеството, с посочване на неговия падеж. 1.18.Ликвидни проблеми и мерки за финансово подпомагане. 1.19.Увеличение или намаление на акционерния капитал. 1.20.Потвърждение на преговори за придобиване на дружеството. 1.21.Сключване или изпълнение на съществени договори, които не са във връзка с обичайната дейност на дружеството. 1.22.Становище на управителния орган във връзка с отправено търгово предложение. 1.23.Прекратяване или съществено намаляване на взаимоотношенията с клиенти, които формират най-малко 10 на сто от приходите на дружеството за последните три години. 1.24.Въвеждане на нови продукти и разработки на пазара. 1.25.Големи поръчки (възлизащи на над 10 на сто от средните приходи на дружеството за последните три години). 1.26.Развитие и/или промяна в обема на поръчките и използването на производствените мощности. 1.27.Преустановяване продажбите на даден продукт, формиращи значителна част от приходите на дружеството. 1.28.Покупка на патент. 1.29.Получаване, временно преустановяване на ползването, отнемане на разрешение за дейност (лиценз). 1.30.Образуване или прекратяване на съдебно или арбитражно дело, отнасящо се до дружеството или негово дъщерно дружество, с цена на иска най-малко 10 на сто от нетните активи на дружеството. 1.31.Други обстоятелства, които дружеството счита, че биха могли да бъдат от значение за инвеститорите при вземането на решение да придобият, да продадат или да продължат да притежават публично предлагани ценни книжа. 2. За емитенти на общински облигации 2.1.Нова емисия облигации. 2.2.Погасяване на задължения по облигационния заем. 2.3. Възникване на нови източници на доходи за емитента или намаляване на досегашни, които могат да доведат до намаляване или увеличаване с 10 на сто и повече на приходната или разходната част на бюджета. 2.4.Промяна на обезпечението по облигационния заем. 2.5.Приемане на бюджета на общината. 2.6. Заключение на Сметната палата по отчета за изпълнението на бюджета на общината и по финансовия отчет. 2.7. Други изменения във финансовото състояние на общината, които засягат или могат да засегнат пряко или непряко стойността на издадените от нея облигации.

към чл. 32, ал. 1, т. 2, чл. 35, ал. 1, т. 2, чл. 41, ал. 1, т. 2 Съдържание на отчета за управление Отчетът за управлението трябва да представя коментар и анализ на финансовите отчети и друга съществена информация относно финансовото състояние и резултатите от дейността на дружеството. Той има съдържанието, предвидено в чл. 33, ал. 1 от Закона за счетоводството и чл. 94, ал. 3 от Закона за публичното предлагане на ценни книжа (ЗППЦК), и предоставя по-конкретно следната информация: I. Изложение на развитието на дейността и на състоянието на предприятието, както и на бъдещите перспективи:

1. 1. Ликвидност: а) посочване на тенденциите, обстоятелствата или рисковете, които ще доведат или за които има основание да се смята, че ще доведат до съществено повишаване или намаляване на ликвидността на дружеството; б) при наличието на съществен недостиг на ликвидни средства — посочване на мерките, които дружеството е предприело или предлага да се предприемат, за да се премахне недостигът; в) посочване и отделно разглеждане на вътрешните и външните източници на ликвидност и кратък коментар на значимите неизползвани източници на ликвидни средства.
2. 2. Капиталови ресурси: а) посочване на съществените ангажименти на дружеството за извършване на капиталови разходи към края на последния отчетен период; б) посочване на общата цел на тези ангажименти и на очаквания източник на средства, необходими за изпълнение на ангажиментите; в) посочване на съществените тенденции, благоприятни или не, за капиталовите ресурси на дружеството; г) посочване на очакваните съществени изменения на съотношението и относителната цена на тези ресурси; д) обсъждане на измененията на собствения капитал, дълга и задбалансово отчетените споразумения за финансиране.
3. 3. Резултати от дейността: а) посочване на необичайни или спорадични събития, сделки или съществени икономически промени, които се отразяват съществено на размера на отчетените приходи от дейността на дружеството; б) посочване във всеки един случай на размера на отражението на тези събития/промени върху приходите; в) посочване на други съществени компоненти на постъпленията или разходите, които по преценка на управителните органи следва да се разгледат, за да се разберат резултатите от дейността на дружеството; г) посочване на тенденциите или рисковете, които са имали или които, според очакванията на управителните органи, ще имат благоприятно или неблагоприятно въздействие върху приходите от основна дейност на дружеството; д) разкриване на промяна в отношението между приходите и разходите (като например предстоящо увеличение на разходите по заплащане на труда или материалите или увеличаване на цената, или коригиране на стойността на инвентара), ако управителните органи знаят за съществуването на фактори, които ще доведат до промяна в това отношение; е) разкриване на нарастване на приходите от основна дейност и посочване на степента, до която това нарастване е резултат от увеличение на цените или увеличение на обема или количествата предлагани стоки или услуги или от въвеждането на нови продукти или услуги; ж) анализ на ефекта на инфлацията и променящите се цени върху приходите от основна дейност на дружеството за отчетния период.
4. 4. Задължение за разкриване съществува в случаите, когато дадена тенденция, събитие или риск са, от една страна, известни на управителните органи в настоящия момент и, от друга, има голяма вероятност да окажат значително влияние върху финансовото състояние на дружеството или резултатите от дейността му. Настоящи тенденции, събития или рискове, които има голяма вероятност да окажат значително влияние, са например: а) спад на цените на даден продукт на дружеството; б) намаляване на пазарния дял на дружеството; в) промени в покритието на застраховката; г) възможно неподновяване на важен договор; д) планирани значителни разходи (напр. разходи, необходими за разработването на нов, публично оповестен продукт). II. Важни събития, настъпили след годишното счетоводно приключване III. Важни научни изследвания и разработки IV. Предвиждано развитие на дружеството V. Промени в цената на акциите на дружеството VI. Информация относно програмата за прилагане на международно признатите стандарти за добро корпоративно управление по чл. 94, ал. 2, т. 3 ЗППЦК: 1.Изпълнението на програмата за прилагане на международно признатите стандарти за добро корпоративно управление, а когато такава програма не е налице—за причините, поради които не е била изготвена, както и за съответствието на дейността на управителните и на контролните органи на дружеството през изтеклата година с тези стандарти. 2.Причините, поради които дейността на управителните и на контролните органи на дружеството не е била в съответствие с програмата, съответно със стандартите за добро корпоративно управление, ако такова несъответствие е налице. 3.Мерките, които се предприемат за преодоляване на причините по т. 2 и изпълнение на програмата за добро корпоративно управление. 4.Преоценка на програмата и предложения за нейната промяна с цел подобряване прилагането на стандартите за добро корпоративно управление в дружеството. VII. Друга информация по преценка на дружеството.