(1) Когато банката разполага с информация за базисните инвестиции на КИС на ежедневна база, тя изчислява капиталовите изисквания за позиционен риск по методите на този раздел или чрез одобрен вътрешен модел. Позициите в КИС се третират като позиции в базисните инвестиции. Нетиране между позициите в базисните инструменти на КИС и другите позиции, притежавани от банката, е разрешено, при условие че банката притежава достатъчно количество дялове, за да е възможна размяна срещу базисните инвестиции.
(2) Спрямо позиции, заети с цел наподобяване (репликация) на състава, риска и доходността на външно създаден индекс или фиксирана съвкупност от капиталови или дългови инструменти, се прилагат методите по ал. 1, при условие че е изпълнено следното:
- 1. целта на КИС е да наподобява (репликира) състава, риска и доходността на определен външно създаден индекс или фиксирана съвкупност от капиталови или дългови инструменти;
- 2. корелационният коефициент между ежедневните промени в цените на КИС и индекса или съвкупността от капиталови или дългови инструменти за период от поне шест месеца е не по-малък от 0,9.
(3) Когато банката не разполага с информация за базисните инвестиции на КИС на ежедневна база, тя изчислява капиталовите изисквания за позиционен риск в съответствие с методите по тази глава, ако са изпълнени следните условия:
- 1. допуска се, че КИС първо инвестира в най-големия размер, разрешен според нейните инвестиционни ограничения, в активи с най-високо капиталово изискване за позиционен риск, и след това извършва инвестиции в низходящ ред спрямо капиталовото изискване до достигането на ограничението за максимален размер на инвестициите. Позицията в КИС ще се третира като пряко вложение в предположените позиции;
- 2. при изчисляване на капиталовото изискване за позиционен риск банката отчита максималната непряка експозиция, която може да достигне при заемане на мултипликативни (leveraged) позиции чрез КИС и пропорционално увеличава позицията в КИС до максималната експозиция към базисните инвестиции, допустима според инвестиционните ограничения;
- 3. ако капиталовото изискване за позиционен риск по този подход надвиши това, посочено в чл. 289, ал. 1, капиталовото изискване се ограничава до това ниво.