(1) БНБ може да признае нетиращите споразумения, когато отговарят едновременно на следните условия:
- 1. съставени са в писмена форма;
- 2. предвиждат, че в случай на неизпълнение, несъстоятелност, ликвидация или други подобни събития на страна по договора ще се определи въз основа на пазарната стойност на вземанията и задълженията, обект на нетиращото споразумение, само едно нетно задължение или само едно нетно вземане към банката, като предходните вземания и задължения ще се считат за погасени;
- 3. банката е представила в БНБ писмено мотивирано правно становище, потвърждаващо, че в случай на оспорване пред компетентните административни органи и съдилища те биха признали, че вземането или задължението на банката е ограничено до нетната сума по т. 2 в съответствие със: а) законодателството на държавата, където е регистриран контрагентът, а в случаи, когато участва чуждестранен клон на контрагента - и законодателството на държавата, в която е регистриран клонът; б) законодателството, приложимо спрямо сделките, включени в нетиращото споразумение; в) законодателството, приложимо спрямо договорите и споразуменията, необходими за изпълнение на нетиращото споразумение;
- 4. банката е въвела процедури за проверка валидността и съответствието на нетиращото споразумение с приложимите закони по т. 3;
- 5. банката съхранява цялата изискуема документация;
- 6. кредитният риск към всеки контрагент е сумиран по начин, водещ до една правно валидна експозиция, обхващаща нетираните сделки с този контрагент. Резултатът от това сумиране се използва при определянето на кредитните лимити и вътрешното разпределение на капитала;
- 7. банката отчита ефекта от нетирането в оценката за сумарната експозиция към кредитен риск на всеки контрагент и управлява кредитния риск от контрагентите на този принцип;
- 8. нетиращото споразумение не съдържа клауза, която позволява на изправната страна да извършва само ограничени плащания или да не извършва плащания към неизправната страна, дори и в случаите, когато неизправната страна е кредитор за нетната сума по т. 2 (“walkway” клауза).
(2) Споразуменията за кръстосано нетиране на продукти следва да отговарят на следните критерии:
- 1. нетната сума по ал. 1, т. 2 е нетната сума на положителните или отрицателните заключителни стойности на всички включени отделни двустранни рамкови споразумения и на положителните и отрицателните пазарни стойности на отделните сделки (Cross-Product Net Amount);
- 2. становището по ал. 1, т. 3 се отнася за валидността и влизането в сила на споразумението за кръстосано нетиране на продукти и влиянието върху основните клаузи на включените двустранни рамкови споразумения;
- 3. банката разполага с процедури съгласно ал. 1, т. 4, удостоверяващи, че всички сделки, включени в нетиращата съвкупност, са покрити в правното становище;
- 4. банката спазва изискванията за признаване на двустранно нетиране и изискванията на глава шеста “Редуциране на кредитния риск” за редуциране на кредитния риск, по отношение на всяко включено отделно двустранно рамково споразумение и сделка.
(3) За да бъде издадено разрешение по ал. 1, БНБ се уверява в правната валидност на нетиращото споразумение по приложимото законодателство и когато е необходимо, се консултира със съответните компетентни надзорни органи.